公司科创板申报材料十篇

公司科创板申报材料篇1

一、创业板上市企业遴选标准的确定

创业板上市不仅要达到创业板上市有关规定的素质要求，也要对安徽省经济发展有建设作用，因此，创业板遴选标准不仅要考虑有关成长性、盈利能力、创新能力等创业板上市素质要求，也需要考虑《皖江城市带承接产业转移示范区规划》（2010）、《中共安徽省委安徽省人民政府关于工业强省的决定》（2007）、《关于合芜蚌自主创新综合配套改革试验区的实施意见（试行）》（2008）等有关规定对安徽省各地区产业发展的有关规划。根据这一思路，我们认为，安徽省在进行创业板上市企业遴选时，需要考虑以下标准：

（一）成长性

根据《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》（2009）第二章第十条第二款规定，“（发行申请人）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长；或者最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。”为了解安徽省具备培养潜力的企业成长性，我们以2009-2011年安徽名牌产品企业为对象，收集其相关数据进行分析，结果发现，非上市的资产规模100强安徽名牌产品企业中，只有38家企业近2年净利润不少于1000万元；从营业收入增长情况看，这38家企业中，只有11家企业最近2年营业收入增长超过10%。说明成长性是限制安徽省企业创业板上市的重要指标，在选择培养对象时，可适当放宽对成长性要求，扩大培养范围。

（二）盈利性

根据《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》（2009）第二章第十条第二款规定，最近两年净利润累计不少于一千万元，或者最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元。也就是说，作为培养对象，至少最近一年净利润不得低于500万元，或近2年累积净利润不低于1000万元。根据我们对安徽省名牌产品企业的调查数据，非上市公司规模前100强公司有56家公司最近一年净利润超过1000万元。从这一方面看，盈利性并不是限制安徽省企业创业板上市的重要因素，考虑到还有其他企业没有被列入考察范围，安徽省在确定盈利标准时，可提高盈利要求，比如将最近一年净利润提高到1000万元，以提高安徽省企业创业板上市的竞争力。

（三）总资产规模

虽然《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》没有明确指出创业板上市需要多大的资产规模，但根据最近2年已上市公司数据和申请上市被发审委否决的案例来看，发审委对创业板上市的企业还是有一定的资产规模要求。一些内部专家认为，企业要想在创业板上市，资产规模至少要达到1亿元。从安徽省名牌产品企业资产规模前100强看，总资产规模都超过1亿元，因此总资产规模作为遴选标准必须适当提高，比如提高到2亿元，提高创业板上市企业影响力。

（四）创新能力

虽然《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》没有明确提出上市企业创新能力的衡量指标，但从目前已上市的创业板企业看，绝大部分都有很高的科技含量。从这一点看，科技创新水平是创业板上市需要考量的因素。从安徽省名牌产品企业看，2009-2011年入选的781安徽名牌产品企业中，376家企业被评为安徽省高新技术企业。其中，非上市的资产总额前100强企业中，51家被授予安徽省高新技术企业，说明大部分企业都具有一定创新能力，从遴选创业板企业角度而言，应提高创新能力要求，比如，遴选创业板上市企业必须至少是安徽省高新技术企业，要求产品中必须具备专利权项目数、获得省、国家科技奖励数量及级别等，从而筛选出创新能力较强的企业进行创业板上市培养。

（五）行业和地区选择

为确保《皖江城市带承接产业转移示范区规划》和《关于合芜蚌自主创新综合配套改革试验区的实施意见（试行）》的有效实施，创业板上市企业应主要在皖江城市带承接产业转移示范区和合芜蚌自主创新综合配套改革试验区进行。考虑到目前皖江城市带承接产业转移示范区和合芜蚌自主创新综合配套改革试验区建设规划，我们对各地区遴选创业板上市企业行业做如下建议：

二、创业板上市企业遴选程序

创业板企业上市涉及到上市企业，也涉及到安徽省和地方各市经济发展，因此创业板上市企业遴选涉及到多方利益，需要全方位均衡考虑。从综合考虑各方需求角度看，安徽省创业板企业上市遴选程序可按以下程序进行：

（一）创业企业申请

根据我们的调查了解，包括安徽省名牌产品企业、安徽省纳税百强企业在内的许多企业都具有潜在的发行股票上市潜质，也有发行股票在创业板上市的动机，特别是考虑到创业板上市的高市盈率，能给发行人带来巨大财富。从安徽省发展来看，应从多鼓动企业申报，确保遴选对象数量，从而提高创业板上市的竞争力。

为确保后续审核的顺利进行，创业企业申请应报送一些相关材料，从遴选角度看，至少应报送以下几个方面的材料：（1）经审计的近三年财务报告；（2）公司产品的市场竞争力报告；（3）公司创新能力报告；（4）公司未来发展战略。

（二）各地市政府有关部门审查申报材料

各地市政府收到本地企业创业板上市申请后，应从成长性、盈利性、资产规模、创新能力、申请企业与本地产业发展战略的协调度等方面，审查企业的创业板上市可行性，在此基础上，根据本地申请上市企业总体情况，提出对各企业上市的初步意见。

（三）安徽省证监局复审

在通过各地市政府初审后，安徽省证监局应利用自身对创业板上市的政策和方针的了解，对各地市企业申请材料进行复审，复审的内容既包括企业成长性、盈利性、规模和创新能力等申请企业自身素质，还应包括申请企业治理结构的合理性、上市申报书的合理性进行审查。证监局可以利用自身人员进行审核，业可以聘请外部专家（比如著名证券公司等）利用外部资源，使审核做到客观、全面。

（四）安徽省政府审批

公司科创板申报材料篇2

《创业板首发办法》规定了在创业板IPO的条件，涵盖了发行人规模、盈利能力、产权清晰及资产完整，公司治理、募集资金使用等方面。那么，是否达到这些规定条件的企业都能通过证监会审核并顺利上市呢?

答案是不一定的。我国达到创业板发行标准的公司数量巨大，但能通过审核并公开市场发行的数量却是有限的。资本市场的主要功能之一是进行资源的优化配置。换言之，资本市场是为优秀企业服务的。对于有较强融资需求并为数众多的中小企业，在达到《创业板首发办法》所规定条件的同时，还必须在创新能力、成长性、独立性，盈利能力等方面拥有优势，否则可能会导致其通不过中国证监会的审核。本文就企业在创业板IPO中的商业模式和专利权技术水平问题作一讨论。

一、部分申请创业板IPO企业过会的案例

(一)仓促上会的“桑乐金”

2009年创业板开闸后。拟报送中小板的桑乐金改变了上市目的地，创业板上市要求出台后，从准备申请材料到7月26日审批上报，时间仅有1个多月，桑乐金就完成了创业板的整个上会材料，但最终没有成功创业板过会。按照证监会的书面通知，未过会的原因主要有两点：一是商标注册没有最终完成，桑乐金的桑拿产品采取组合式商标，由英文“Sauna King”和中文“桑乐金”组成，英文部分境内外均注册成功，中文部分的注册尚在国家商标局实质审查的公示期，证监会认为，这可能对国内市场的销售带来不确定性；二是租用的厂房产权手续不完善，位于广州市番禺区石镇永善村经济台作社的生产基地租赁方尚未取得合法的土地证和房产证，证监会担心如果政府强制动迁，对桑乐金的生产有影响，根据招股说明书，动迁将对公司造成将近200万元的损失。

(二)上市前夜倒下的“苏州恒久”

深圳证券交易所2010年3月17日公告称，东方财富、康耐特冲能电气将于3月19日上市交易，惟独不见了苏州恒久。原定于3月19日上市的苏州恒久在上市的前夜倒下了。

苏州恒久(300060)，有着国内激光有机光导鼓龙头企业的光环，IPO进程已经完成了过会、招股等前期所有工作，只差董事长敲锣挂牌就万事大吉，却在首发前夜因“专利权”风波而被叫停。据招股说明书中称：公司是一家“国内激光有机光导鼓生产制造行业内技术水平最高、自主创新能力最强、生产制造规模最大的龙头企业，目前全球能够掌握激光有机光导鼓生产制造行业内一套核心技术并拥有专用设备系统集成能力的少数几家企业之一”，并且拥有5项专利技术，3项发明专利申请，1项实用新型专利申请，以及10项国际领先、国内首创或国内领先非专利技术。而导致其被叫停的原因也极其简单：2010年2月24日，国家知识产权局在网站上宣布，苏州恒久拥有的有机光导管体(1)～(4)四项外观技术专利权被终止，同时终止专利权的还有一项有机光导体管实用新型技术专利，所有申请专利技术被终止专利权的原因皆为“未缴年费专利权终止”。

(三)深陷专利门的“松德包装”

原定于2010年6月10日上会创业板的中山市松德包装机械股份有限公司，9日下午被证监会临时取消审核。证监会称，鉴于松德包装尚有相关事项需要进一步落实。决定取消第34次创业板发审委会议对该公司发行申报文件的审核。而其原因是：同样处在上市筹备过程中的广东仕诚塑料机械有限公司(仕诚公司)，向证监会举报松德包装抄袭其4项重要专利同样为创业板拟上市企业，仕诚公司上市准备工作已推进一年多，即将进人关键期，目前正在加快推进其上市工作，而四项专利涉及的产品为其主导产品之一。目前，松德包装涉及专利纠纷的产品半年内销售收入已超千万元，并有快速增长迹象。一场关于专利权争执的背后，不仅牵涉到两家同质化公司的发展前景，更是涉及上市先机、首发估值的生死之争。

二、定位商业模式和技术创新的创业板

如前所述，创业板是一个定位于自主创新企业的资本市场。而自主创新主要体现在商业模式创新和技术创新。盈利模式和技术水平对于申请发行人获取较高的盈利能力及维持其可持续性都具有举足轻重的作用，因此，对于申请在创业板IPO的企业，证监会在审核过程中除了关注盈利模式之外，还会重点关注企业的运营商业模式、技术水平及其创新能力。那么如何判断一家公司的商业模式'技术水平高低及创新能力等呢?我们分析如下几点；

(一)商业模式问题

根据《创业板首发办法》第二十四条的规定，“发行人具有较高的成长性和较强的核心竞争力。”管理学大师彼得・德鲁克曾说过，“当今企业之间的竞争，就是商业模式竞争”。要在残酷的市场竞争中生存下来并且有所发展，商业模式的创新很关键。而商业模式创新的本质就是盈利模式的创新。创业板作为一个定位于自主创新企业及其他成长型创业企业的资本市场，其选择的企业必需有较强的自主创新能力和较高的成长性，这里的自主创新能力不仅包括了技术创新，也包括了盈利模式的创新。一个好的盈利模式会给企业带来较高的成长性和较强的盈利能力，这无论是从国家的创新战略需要出发，还是从给投资者带来丰厚回报的角度来讲，都会受到创业板的欢迎。

例如，在美国纳斯达克上市的分众传媒的商业模式价值来源于让无聊地等电梯的写字楼白领观看电梯口液晶屏广告，给广告主提供新媒体。再如，同在美国纳斯达克上市的盛大游戏利用网游占领日益普及的互联网市场、百度公司利用搜索引擎的竞价排名来获取收入(实质类似于做广告)。这些公司都通过商业模式的创新获得了较高的成长性和较强的盈利能力，在市场竞争中脱颖而出，成为行业的领跑者。

时代华纳前首席执行官迈克尔・恩说：“在经营企业的过程中，商业模式比高技术更重要，因为前者是企业能够立足的先决条件。”如果申请在创业板IPO企业的商业模式较为原始和低端，例如采用低成本模式、制造并出口较为低端的产品、依靠优惠政策、高能耗的企业，尽管在申报期表现出较高的盈利水平和成长性，但是由于这种模式缺乏可持续性，且较容易被复制和替代，因此其未来的持续盈利前景就相对比较暗淡，通过创业板IPO审核就会相当困难。

(二)技术水平创新问题

根据《创业板首发办法》第二十五条的规定，“发行人具有一定的自主创新能

力，在科技创新、制度创新、管理创新等方面具有较强的竞争优势。”因此，对于申请在创业板IPO的企业，企业的技术水平及其创新能力显得尤为重要。那么如何识别一家公司的技术水平高低及创新能力呢?我们认为，可从如下几个方面来判断：

1.有无重大技术发明方面的奖励。如果企业获得国家重大科学技术发明奖励，说明公司的技术水平是先进的。如乐普医疗，公司拥有实用新型专利四十多项，其作为国内医疗器械生产研发企业在首批创业板发行股票中成为亮点。

2.专利的数量及质量。专利权分为发明专利、实用新型和外观设计，实用新型和外观设计比较容易取得，主要看发明专利。如果发明专利数量比较多，则说明公司的技术水平是比较先进的。如朗科科技，这是一家拥有一百五十多项发明专利的创业板上市公司，其以自主创新、专利运营和自有品牌为核心，致力于使公司成长为全球闪存应用及移动存储领域的领导者和世界级企业，在创业板IPO大量被审核材料中受到了青睐。

3.参与项目的先进性。有的企业，由于种种原因可能没有什么专利，则主要从参与的项目上进行判断。如航天电子，这是在武汉的一个军工企业，为中国的运载火箭(包括神五、神六)生产大量的配套部件，说明该公司的技术水平在同行业中是较为先进的。

4.产品市场占有情况。由于许多国际大公司都需要对供应商的产品质量、管理等方面进行认证，如果产品主要销售给欧美或者日本大公司的，成为其供应商，说明公司在技术、管理上是比较不错的。就技术创新能力而言，可从如下两个方面进行综合判断：

(1)创新投入。创新投入可以分为资金投入和人力投入。对于前者，可以用研发经费占销售收入的比例高低来衡量；

(2)创新实现能力。有了创新投入，还需要看其投入是否能有产出，是否能给企业带来效益。这可以用工人生产新产品的效率、创新产品的销售率和产品占有率、原材料利用率等指标来衡量。

公司科创板申报材料篇3

通过重点项目的支持，提高了企业的技术创新能力，引领了企业的跨越发展。三年来，这些项目共获得国家创新基金2770万元的支持，引导企业投入科技开发资金12680万元，这批企业共开发出新产品143个，获专利91项，其中发明专利22项，参与制定行业、国家标准53项，新增销售收入15.96亿元、税收1.65亿元、利润2.65亿元、创汇1042万美元。

这组彰显承担项目企业技术实力的“信心数字”让人为之一振，也让企业对创新基金更多了一份期待。

创新基金是我国第一个用于支持科技型中小企业技术创新的政府专项基金，以资助初创期和成长初期企业的技术创新产品开发为切入点，主要支持处于种子期的技术项目。

1999年，在亚洲金融危机肆虐中国大地时，创新基金强势启动，如同一针强心剂激活了许多陷入泥潭的中小企业，缓解了中小企业的资金“缺血”。 为给成长性较高的科技型中小企业更大的支持，2008年又设立了创新基金重点项目，围绕每年度国家和地方在经济发展领域（产业、行业）的重点需求，选择对产业和行业有影响、有带动作用的关键技术和关键创新产品进行资助。

蓦然回首，在十多年的风雨兼程之路上，创新基金助力众多科技型中小企业实现了创业梦想，也成了它们开启成功之门的金钥匙。

见证了创新基金的“魅力”，各省也竞相为所辖区域的科技型中小企业争取更多创新基金的支持，为中小企业架桥修路，为当地的创新体系培育源头活水。作为中部地区的创新主力，近年来，湖南创新基金的立项项目和资金迅速增长，不断刷新纪录。

2008年，全省立项112项、获得资助经费6118万元；

2009年，全省立项293项、获得资助经费18365万元；

2010年，全省立项359项、获得资助经费26230万元；

2011年，全省立项390项、获得资助经费27231万元；

2012年，全省立项436项、获得资助经费34435万元；

……

如今湖南的创新基金工作已跻身全国先进行列，被科技部创新基金管理中心列为创新基金项目监理验收实行省级科技主管部门负责制试点单位、创新基金项目联合评审试点单位。2012年湖南立项数和经费数均列中部第一，全国第四，仅次于浙江、上海、江苏。

在创新基金的“资”润下，湖南在电子信息、新材料、先进制造、生物医药等高新技术领域，扶持了一批创新能力与市场竞争力强、发展潜力大、成长性好的科技型中小企业，这些企业的创新能力正在显著提高，并日渐成为促进湖南产业结构调整、高新技术产业集群发展的核心牵引力。一些曾默默无名、蹒跚起步的科技型中小企业，也跻身创业板或叩响“新三板”的大门。截至2012年，湖南共有13家企业在创新基金的扶持下成功上市，40余家企业进入上市辅导期。

创新基金如同一颗颗希望种子，在三湘大地不断迸发力量，助推湖南科技型中小企业茁壮成长。孕育的源源不竭的创新资源和创新动力，奏响了创新型湖南建设的战略强音。

1999年，当创新基金落地湖南时，很多科技型中小企业对这种“天上掉馅饼”的事还持观望和怀疑态度，如今这股星星之火已成燎原之势，各类创新基金项目在三湘大地“遍地开花”。作为创新基金具体组织、实施和管理的地方科技主管部门，湖南省科技厅既见证了创新基金在湖南“由点成面、带动一片”的蝶变过程，也在具体的执行过程中，不断寻求管理上的突破，探索出了一条具有湖南特色的创新基金发展之路。

创新基金是助推中小企业发展的“催化器”，许多嗷嗷待哺的中小企业都迫切希望将创新基金收入囊中，但创新基金的经费又是有限的，如何将这块蛋糕分好成了各省案头的工作重点。湖南实施创新基金以来坚持的原则是在“放大”自身创新基金 “份额” 的同时，力求将“好钢用在刀刃上”。

创新基金启动以来，湖南根据国家产业发展重点，一直致力于结合本省的资源、产业和技术特色，重点在新材料、光机电一体化等领域内挖掘项目，在产业链环节上选择项目，以期“育苗造林”，打造湖南优势产业航母。2009年，电子信息、先进制造、新材料三大技术领域的项目占项目总数的76.21% 。近几年，这三大技术领域依旧占有巨大份额。在一大批围绕主导产业配套的中小企业崛起后，湖南部分优势产业也在谋求新的跨越。长沙高新区因势利导，意欲打造“中国工程机械之都”，湘潭先进矿山装备产业集群2011年获批国家科技型中小企业技术创新基金产业集群首批试点单位……

除产业支持有倾斜外，湖南在支持企业的选择上也很“挑剔”， 重点选择极具潜力的项目进行培育。

产学研合作是将科技成果资源转化为现实生产力的最好方式，为此湖南将产学研结合创新项目作为优质资源库，每年从中推荐一部分企业作为创新基金支持的后备企业。目前，湖南创新基金立项项目中产学研合作项目已占40%以上。

此外，各级创新基金管理的工作人员也深入各类企业摸查情况，挖掘有潜力的企业作为创新基金资助单位。株洲市科技局计划科科长成钢表示，株洲在实施创新基金工作中实行“三个不”：基层科技管理部门未推荐的不支持、未通过现场考察的不支持、企业负责人行业信誉低的不支持。

经过严格筛选，一批企业在最需要支持的阶段脱颖而出，成为创新基金的资助对象，最大限度地发挥了创新基金的引导作用和雪中送炭的放大效应。

创新基金创立之初，还处于“养在深闺无人识”的尴尬境地，而湖南轰炸式的宣传打破了这种尴尬局面。长沙高新区经济发展局副局长肖秋良对最初创新基金的宣传记忆犹新：专门设立长沙高新区科技兴贸与产业发展网、长沙高新区政企通短信中心、长沙高新区科技计划工作QQ群等平台，并通过信件邮寄、电话通知等方式，及时为企业传递相关信息；组织工作人员深入基层，上门对创新基金指南中重点支持的项目和企业开展劝服工作，动员企业积极申报。在一系列宣传攻势下，创新基金的知名度和影响力不断扩大，企业对创新基金的认识也不断加深，申报的积极性和热情也越来越高。

在提高企业申报创新基金热情的同时，湖南又在申报工作动态、注意事项、条件、流程等方面积极地为企业释疑解惑。 长沙生产力促进中心2005年成为科技部中小企业技术创新基金服务机构，除了每年进行多场创新基金申报的宣传、动员和推介活动外，还多管齐下，组织各类项目申报辅导培训，以此提高企业项目申报水平和中心工作人员的服务质量。此外，中心还到各大高校及科研院所开展专题讲座，扩大创新基金的影响。

类似的宣传和培训在株洲也同样全面铺开，成钢告诉记者，以前是被动地等待企业申报项目，现在变被动为主动，在加大创新基金宣传力度的同时，还组织企业开展培训。在这样的互动下，科技局与企业的距离不断拉近，每年春节一过，很多科技型中小企业就会主动询问相关情况。申报创新基金俨然成为了中小企业的一种“习惯性思维”，创新基金变成了企业创新的一种符号。

2009年，湖南省科技厅在湖南省火炬创业中心的基础上组建了“湖南省科技型中小企业技术创新基金管理中心”，专门负责全省创新基金项目的日常管理工作。并以创新基金管理中心为主导，联合项目组织机构、服务机构及各级科技管理部门共同作业，构建 “政府部门决策和监督、专家咨询、执行机构具体运作”三位一体的工作框架，形成了多层级的创新基金管理服务体系。

“创新基金申报是一项技术性很强的工作，而很多刚起步的科技型中小企业并没有专职人员，不熟悉申报程序。为此，中心充分发挥了在创新基金项目申报材料编写、注册中的服务职能。”创新基金管理中心一位负责人告诉记者，为确保服务机构有充足的工作经费，一些市州科技局、高新区管委会还设立专项经费，用于对科技中介服务机构帮助企业申报创新基金的补助。2009年，长沙高新区出台的《创新基金服务机构管理暂行办法》中明确规定：“每年向每家服务机构提供5万元基本工作经费，并以各服务机构通过管委会每年推荐上报创新基金管理中心的项目15项为基数，每增加1项奖励4000元经费，同时根据创新基金管理中心批准的创新基金项目立项金额，按3‰的标准奖励相应服务机构。”

同时，为规范中介服务机构的行为，湖南制定了《科技中介机构承担科技型中小企业创新基金项目服务业务的有关要求》，杜绝中介服务机构过度包装项目申报材料、采用高额提成方式收取服务费的行为、或者打着科技部门的牌子高价收费承接业务等不正当竞争行为。

对创新基金申报的评审，湖南将专家评审作为重要环节，在项目评审和论证时，实行“背靠背”的专家评审方式，以此减少在项目评价上的人为干扰因素，确保申报立项过程的规范和公正。

鼓励和规范双管齐下，让多方力量参与到企业申报实施国家创新基金项目的咨询、服务、评审工作中，确保了申报项目材料最大限度符合国家规范，提高了项目申报成功率。

设立创新基金的目的绝非仅依靠它本身，更大的意义在于“借鸡生蛋”，希望利用这有限的资金吸引更多其他资金，发挥 “四两拨千斤”的作用。目前在湖南，这种作用正在被不断放大，政府通过整合各方力量，拓宽企业融资渠道，逐步将自身的力量衍生成政府、企业、风险投资机构和金融机构都参与的融资合力，让企业融资的雪球越滚越大。

为与国家创新基金匹配，鼓励科技型中小企业积极申报国家创新基金项目，2005年湖南设立科技型中小企业技术创新基金省级和地方专项资金，以地方基金的形式为中小企业增加了更多的政府力量，让企业有了更大的信心和勇气与风险投资机构、金融机构谈判。

“企业成功申请创新基金，再加上地方基金的支持，这本身就是对企业实力的一种认可，也让很多之前‘心动难行动’的观望金融资本敢于‘行动’起来。”肖秋良告诉记者，近年来，高新区着力建设融资平台，鼓励社会投资机构支持创新基金项目。已引进各类风险投资机构28家，发现和培育更多高成长性科技企业，为创业板市场提供上市资源，如今已有28家企业进入长沙市重点扶持上市企业名单。

此外，湖南省科技厅还设立了专门课题对获得创新基金支持过的企业进行创新能力调研和评价。省创新基金管理中心负责人表示，通过此项工作，能够发现一批高成长性的项目，采取整体打包的形式向投资机构、金融机构推荐，有效发挥创新基金对科技型中小企业全方位的促进作用。

通过各种力量的整合，湖南创新基金的引导比达到了1∶15.1，真正发挥了 “四两拨千斤”的放大效应。

雪中送炭、如鱼得水、锦上添花、四两拨千斤……湖南许多科技型中小企业负责人如此评价创新基金的作用，他们把获得创新基金的支持当作一种荣誉和创业的动力。13年来，湖南省创新基金的实施成就了无数人才的创业梦想，激发了企业自主创新的热情，收获了一批领先行业的科技成果，培养了一群现代市场的“小巨人”。

在湖南一批知名高等院校里，拥有许多前沿的科技成果，但这些成果大部分待在实验室里鲜为人知。而创新基金的无偿资助就像一针兴奋剂，激发了科技人员的研发热情，快速有效地实现产学研结合，让一大批科技成果成功走出实验室进入市场。

2000年，中南大学首创“学科性公司制”，并出台《中南大学技术入股管理办法》和《关于落实国家以高新技术成果作价入股政策的实施办法》，以求技术向产业转移。在中南大学前校长黄伯云眼中，“如果科研人员没有研究开发和成果转化的积极性，将是学校人力资源的最大流失；如果科技成果不能及时有效地转化和产业化，将是学校国有无形资产的最大流失；如果科技实验设备不能充分利用，将是学校国有有形资产的最大流失。”

与此同时，在高校密集的长沙高新区，已建成8个孵化器，入驻企业达一千多家。肖秋良介绍，2012年长沙高新区孵化器培育的数十家企业获得了创新基金的扶持。

在海外留学人员纷纷回国创业的背景下，长沙高新区留学人员创业园的队伍越来越庞大，企业申报创新基金的热情也居高不下。长沙三诺生物传感技术股份有限公司、长沙博华科技有限公司、湖南科尔生物技术有限公司、奥西机电科技有限公司、长沙德源生物科技有限公司等十多家由“海归”创办的企业均得到过创新基金的资助。其中，长沙三诺生物传感技术股份有限公司（以下简称三诺生物）2012年3月在深交所创业板上市，市值近6亿元。不过在三诺生物总经理李少波心中，还有比6个亿更大、更有意义的资金——2003年度国家创新基金70万元和2009年度国家创新基金80万元。“如果没有关键时刻的国家创新基金，就没有今天的6个亿。”创新基金引起归国留学人员的广泛兴趣，也增强了他们创业的信心。

借力创新基金，湖南的创新创业氛围日渐浓厚，一个个孵化基地应运而生，一项项科技成果转化为产品，一位位知识分子成长为叱咤风云的年轻企业家，一家家科技型企业脱颖而出……

湖南博云新材料股份有限公司（以下简称博云新材）就是一个从中南大学粉末冶金研究院成长起来的“小巨人”， “高性能炭/炭航空制动材料的制备技术”获2004年度国家技术发明一等奖，结束了该奖项连续6年空缺的历史，打破了国外长期垄断航空制动材料市场的局面。2009年，博云新材A股在深交所发行上市，成为继山河智能之后中南大学的教授所打造出的第二家上市公司。

湖南英捷高科技有限责任公司在2001年成立之初，就成功申报了“粉末注射成形技术生产精密不锈钢、铁基、高比重合金异形零件”创新基金项目，50万元的“资”润就像一场及时雨，为企业注入了生命活力。2009年，“粉末注射成形制备异形、精密、复杂零部件”再获创新基金重点项目支持，公司成为第一批湖南省创新基金重点项目支持企业。如今，公司年产金属粉末注射成型零件2000余万件，产品远销美国、日本、欧洲等发达国家和地区。

与大企业相比，中小企业是市场中的弱势群体，而科技型中小企业还要面临技术风险，有着更多的生存和发展危机。长期以来，我国对中小企业技术创新和发展的投融资体系不健全，银行的商业化运作体制使其不愿向既无抵押能力、又无担保能力的中小企业的技术创新活动提供资金支持，技术链与市场链的断裂导致科技型中小企业在创新创业过程中必须面对 “死亡之谷”。在这一阶段，很多创业者把梦揣进兜里，流着泪告别昨天。对单一创业者来说，这可能仅是个人资金的浪费，但对众多创业者来说，这些损失是无法估量的，不仅浪费大量资金、智力资源，也挫伤了创业者的激情。

为破解这一难题，国家科技型中小企业创新基金因势设立，实现了我国企业发展史上的一次重大转变——由“抓大放小”到“大小并重”，帮助困境中的企业顺利跨越“死亡之谷”。

株洲三新包装技术有限公司（以下简称三新公司）在创建之初，就凭借创新基金资助才顺利渡过难关。

2000年， 10多个下岗工人在一个小车间里庆祝三新公司成立，他们只为了一个目标：自主研制出中国第一台高档水墨印刷机。2005年公司研制出了第一台伺服传动机，用软件控制系统代替齿轮传动，大大提高了印刷的精准度，2005年该产品通过湖南省科技成果鉴定，已达到国内首创、国际同类先进水平。然而，当他们豪情满怀准备把成果转化为产品时，却陷入了资金短缺的绝境。

没有资金的注入，再好的成果也无法转化成产品，公司的发展只能是纸上谈兵。就在公司一筹莫展时，创新基金雪中送炭。2007年在株洲市科技局的帮助下，公司自主研发的“全伺服高精度瓦楞纸板印刷机”项目获得了国家创新基金45万元的无偿资助。

2009年，公司自主研发的 “一体化全伺服高精度瓦楞纸板印刷机”项目再次获得创新基金的青睐，成为第一批获批的重点项目，140万元的无偿资助给企业带来新的发展希望。

2012年公司销售收入已突破亿元大关，年销售收入15亿元的目标已写入规划。面对这喜人的成绩，三新公司副总经理孙逢翠告诉记者：“今日信心满满的三新也曾险些踏入‘死亡之谷’，要不是当年政府的大力支持，科技部门的积极引导，创新基金的扶持，公司还真走不到这一步。”

三新公司的成长经历在湖南并非个案，许多企业是在创新基金的扶持下才跨越了“死亡之谷”，驶入发展的快车道。

湘潭科创机电有限公司成立之初，负责人郭定军虽有好的项目，但缺少资金，发展困难，后来企业被引入到园区发展，申报了创新基金，顺利渡过了“死亡之谷”。

2006年获立项支持的湖南中野科技特种材料有限公司也已由当初的小企业发展成为销售收入过亿元、利税过500万元、发展势头良好的现代科技企业。

长沙蓝星化工新材料有限公司、长沙高新开发区有色院技术应用有限公司等企业已成长为产值过5000万元的公司，企业规模相比立项前已增长近10倍。

……

创新基金不仅为企业提供资金支持，更是对企业创新能力、发展前景的肯定，鼓励企业不断加大创新力度，提高创新能力。

株洲南方机电制造有限公司（以下简称南方机电）就是在创新基金的鼓舞下一路创新、一路前行。

自2004年成立起，公司就坚持自主创新的理念，力求产品 “人无我有、人有我优”。为此，公司不断投入人力、物力与财力自主创新。2007年公司自主研发的“数控涨型机”获得创新基金50万元资助，2010年“数控包带机”通过湖南省科技成果鉴定，再次获得150万元创新基金的扶持。“这些资金虽然不能解决研发中遇到的全部问题，但给了我们信心和底气。”在南方机电总经理朱永隆心中，公司与创新基金的关系犹如千里马与伯乐，在伯乐的鼓舞下，千里马才能快马加鞭、一展宏图。

在创新基金的鼓舞下，公司坚定了自主创新的信心，不断研制出先进实用的系列成套数控电工装备，大大提高了我国电机生产行业的整体技术水平，部分产品已成功实现出口。

在创新基金的推动下，企业不仅突破了技术难关，更实现了从量变到质变的跨越式发展。目前湖南省共有13家承担创新基金项目的中小企业在主板、创业板上市。

2012年7月，长沙开元仪器有限公司在深交所创业板成功挂牌上市，成为湖南获得过国家创新基金项目重点支持的企业中成功上市的公司之一。公司董事长罗建文说：“创新基金项目的实施为公司的可持续发展注入了活力，促进了企业的健康稳步发展，增强了企业的技术创新能力，提高了企业自身的价值。公司的生产规模和生产能力已跃上了一个新的台阶，在关键技术领域实现了新的突破。”

科技型中小企业“始于技术、成于资本”，创新基金相当于一根撬动各方力量参与、支持科技创新及产业化的杠杆， 通过杠杆效应破解了无数中小企业的融资瓶颈。

创新项目的获批相当于给企业贴上绩优股的标签，这让各方观望金融资本从心动到行动，纷纷参与到创新及产业化的大循环中，让科技型中小企业的成长“气血丰盈”。最终，企业破茧成蝶，成为拉动经济发展的火车头。

据统计，2011年湖南848个处于监理状态的创新基金项目共新增到位资金613642万元，其中创新基金到位38555万元，地方政府配套资金19500万元，企业自筹资金325382万元，金融机构贷款200230万元，其他资金29975万元。创新基金的注入，给企业产品开发、生产和技术创新增添了活力，有效引导了企业、地方政府、金融机构以及社会资金投入到技术创新活动中来。

13年来，创新基金的作用不仅在于支持科研成果转化和促进高新技术产业发展，更重要的是通过扶持大批项目，培育造就了一支懂市场、善管理、会经营的企业家队伍，一支从单纯科研转为科研开发兼经营的科技人才队伍，一支对科研开发、企业管理和市场经营有更深理解的科技中介人才和项目管理人才队伍。这对湖南未来的发展是一笔无法估量的财富。

播散希望的种子，终将收获硕果。在政府的引导下，湖南创新基金的发展已傲首中部，位居全国前列。在创新基金的扶持下，一大批中小企业正在做大做强。但这只是湖南发展创新基金万里长征的第一步，“路漫漫其修远兮，吾将上下而求索”，要实现创新基金发展的新突破，任重而道远。

2005年前，湖南共有省科技厅、长沙高新区、株洲高新区、湘潭高新区等四个创新基金项目监理单位，这些单位直接对国家科技部负责，拥有项目直接推荐的资格。但此后政策调整，全国只有北京中关村、武汉东湖高新区、上海张江国家自主创新示范区等国家自主创新示范区拥有创新基金项目直接推荐资格，其他地区高新区的直推资格陆续被取消，逐步纳入各省科技厅统一把关。长沙高新区作为全省创新基金发展的领头羊被取消直推资格后，损失惨重。“这样的调整，让全省的创新基金项目有了数量上的限制，以前我们的立项率占全省的60%至70%，现在只有40%”。肖秋良告诉记者，“没有直推资格，就不负责项目的验收，而上级单位对地方企业和项目不够熟悉，导致项目资助缺乏针对性。”

目前，长沙高新区正着手申报国家自主创新示范区，为重获直推资格而努力。

因为数量上的限制，从质上取胜成了湖南未来的着力点。为保证创新基金项目的质量，湖南各市州科技部门以及部级高新区把申报创新基金项目作为工作绩效考核的重要指标，指定专人、设立专门机构做好项目和企业的筛选与申报辅导工作，并建立多层次严格把关的项目选择机制。“不仅要加强对项目申报材料的指导和审查，同时要加强对欲申报项目的初审，部分项目还要到企业进行实地考察，确保申报项目的真实性和可靠性。”湖南省创新基金管理中心负责人表示，要提高项目申报的成功率，准确把握国家创新基金支持的方向很重要，为此湖南将加强对承担过国家、省、市级科技计划立项项目的跟踪，从中发现一批技术含量高的项目，使申报的项目体现湖南的优势和特色。

每年，企业申报创新基金项目的热情很高，同时也存在不重视后续监理验收工作的现象。据统计，截止2011年底，湖南因未重视监理、验收工作而无法继续实施被终止的项目有76个，占立项项目总数的5%。

“企业在成长和发展过程中难免遇到挫折和失败，但过多的失败也会使信心受到打击，对创新基金也是一种流失”。项目实施过程中存在的问题引发了成钢这些一线人员的思考，也引起了省级主管部门的重视。

湖南下一步的工作重心不再局限于简单的项目申报组织工作，而是深入跟踪了解省内中小企业的创新活动，加强项目各个环节的监督管理，以确保项目的实施效果。此外湖南省科技厅还要求监理服务机构深入立项企业进行现场监理，及时准确了解项目的进展情况，帮助企业解决项目实施过程中遇到的实际问题，督促企业按时完成项目监理验收工作，提高项目实施成功率。

近几年，创新基金项目的金额不断提高，但与中小企业长远发展的需求相差甚远。如何引导和带动更多的社会资本，特别是民间资本进入初创期的科技型中小企业，是湖南创新基金工作面临的一项艰巨任务。

肖秋良表示，长沙高新区接下来将进一步探索科技金融改革机制，引导和鼓励银行、信用社和担保公司突破传统贷款方式的制约，逐步实现知识产权、股权、销售合同抵押以及信用保险等方式贷款投资。

创业投资作为一种新型投资形式，是推动自主创新、促进高新技术产业化的发动机，是转变发展方式的重要引擎。湖南将重点探索建立省级创业投资引导基金，以此为种子基金，引导、吸收社会资金，建立创业投资基金和创新风司。健全全省创业投资体系，把科技创业企业、创业投资、创业板连接起来，在早期发现和培育更多的高成长科技企业，为创业板市场提供源源不断的上市资源。同时也通过资本市场，使一大批科技企业能够快速做大做强。

湖南创新基金项目很大程度上是支柱产业的配套项目，这在一定程度上体现了本土优势和特色，湖南将继续朝着这一方向努力。

为贯彻落实中央关于加快转变经济发展方式的战略部署，培育和发展战略性新兴产业，湖南结合全省实际，组织推荐湘潭先进矿山装备制造产业、株洲轨道交通装备制造产业、长沙工程机械产业申报国家创新型产业集群试点，以推动集群由产业链低端向高端发展，汇聚更多创新基金项目支持的中小企业。

公司科创板申报材料篇4

始终围绕天伦公司中心工作和老板提出的重点任务去做，对原来的企业基础工作采取的方针是：调整、巩固、充实、提高；对新开辟的工作本着把工作做实、做细、做精、节简的指导思想。

二、2005年工作总结

企划部的工作是从2005年5月8日起步的。5月28日营销中心成立以后，企划部的工作围绕两条主线进行工作的：一是天伦集团公司总部；二是大连营销中心。

（一）完成天伦公司及领导交办的各项文字综合工作

主要有以下几项：

1、关于天伦公司企业简介的调整、充实和完善；已形成两种方案（精简版和详细介绍版）；（2000余字）

2、拟写企业法人创业历程和修订企业法人简介（1800字、图片）；，全国公务员共同天地

3、关于天伦海参基本宣传资料撰写，形成宣传稿；（3500字）

4、关于天伦公司企业管理奖惩制度的起草（1200字）；

5、完成天伦公司审报大连名牌企业满意度材料筹备和递交工作；

6、配合企业iso9000认证工作的有关材料的起草；（1500字）

7、起草了《大连天伦水产公司海洋生物园项目的可行性分析报告》和该项目的《审报立项申请》（27700字）；

8、起草了《大连天伦水产公司杂交海参项目开发的可行性分析报告》和该项目的〈申报立项申请〉；（2700字）

9、关于天伦商标获辽宁省省级著名商标的评估报告；（12200字）

10、起草天伦海参获得辽宁省用户满意产品的审报文件；（1860字）

11、起草民营企业创新情况调查工作中关于天伦公司的自主创新路程报送材料；（2900字）

12、申报大连海参商会副会长单位的材料起草和海参商会成立宣言；（1500字）

13、配合多家新闻单位拟稿：如《大连天伦海洋生物科技园破土动工8000万元助推天伦品牌腾飞》、《天伦首创盐水海参填补国内深加工空白》、《天伦盐水海参系列宣传文案》、《与大海结盟的人》等6篇新闻稿；（13000字）

14、起草董事长在天伦公司“海洋科技园”开工奠礼上的讲话稿；（300字）

15、配合产品开发部门，①完成盐水海参生产标准及公司其它系列海参产品生产文号、产品标签的报审工作；②完成企业产品的条形码报批工作（1个主项20个子项）；③农业部无公害农产品标签申订工作；（5200字）

16、对公司网站进行调整、充实、提高和推广工作：①起草了大连天伦水产有限公司网站改进方案；②对网站域名和中文网址进行全面调整，重新注册了网络实名——“长海县海参”和通用网址——“大连海参”；③对公司网站图片、文字说明、栏目设制全面调整和更换；

二、围绕公司新产品开发和营销工作做好企业产品包装设计、广告宣传工作

主要有以下几项：

1、公司总部和酒店楼顶大字的设计和组织安装；

2、组织了大连十家广告公司进行企业产品包装设计竞标工作，形成产品标识和五项产品内外设计稿和多项包装小稿、标识的设计，最后北大广告公司设计的“天伦”方案被采用；

3、天伦吉祥物设计与推广；

4、配合营销工作搞好市场调研，形成《调研报告》一份；

5、组织印刷包装公司竞标生产包装系列

组织大连十二家印刷包装公司进行企业产品的包装盒生产制造竞标工作，形成精品盒样品和简装盒样品；以及产品包装产品内外多项包装小稿；采取货比三家的方法基本确定了生产厂家；具体产品有五项：

①干海参（淡干和盐干）精品盒；

②天伦盐水海参包装系列（盐水红盒、盐水蓝盒、大礼包、手提盒）；③盐渍和半干海参包装（一斤和二斤装蓝盒）；椭圆罐头瓶贴（蓝色、红色）；

④天伦即食海参（红盒、小塑料袋）；

⑤手提袋系列（纸制大手提袋、纸制普通小手提袋、纸制精品小手提袋、普通手提方便塑料袋）；

6、广告设计系列

已完成编写天伦海参文化和产品说明书、产品简介；结合大连地方《企业年鉴》征定工作设计企业和产品对外宣传专页，配合企业新产品上市和招商及时推出宣传单：

①企业简介宣传样本；

②产品三折页宣传单；

③组织产品照系列；

④组织星海会展产品宣传展示；

⑤落实车体广告（出租车，公共汽车车帖广告）；

⑥《大连晚报》、《新商报》报纸广告系列；

⑦167个中高档小区户外广告宣传板设计与落实、高速公路收费口专递宣传册广告两期；优惠卡、贵宾卡、会员卡设计制做；年历设计与制做；

⑧电视台广告片的制做与播出

形成企业形象广告5秒和10秒片各一套；天伦海参产地广告片5秒和10秒各一套；《天伦海参》八分钟专题片；以上广告片分别在大连一套天气预报；大连四套七点、七点半15秒广告；大连五套《今天吃什么？》栏目分别播出。

⑨配合天伦各专卖店季节、节日活动设计制做条幅、不干胶、kt板、x展架易拉宝等宣传品。

7、各专卖店设计与装潢：

①中山家乐福专柜设计与装潢；

②沙区西安路专卖店设计与装潢；

③西安路麦凯乐专柜设计与装潢；

④西岗乐购专柜设计与装潢；

⑤友谊商城专柜设计与装潢；

⑥潮阳专柜系列设计；

⑦哈尔滨专柜系列设计；，全国公务员共同天地

三、经验与教训

经验主要是一条：市场化运作是降低成本，提高效率的最佳途经。

公司科创板申报材料篇5

4月上旬，IPO财务专项检查工作进入抽查后的现场核查阶段。第一阶段抽取的7家主板、13家中小板以及10家创业板共30家拟上市公司进入核查阶段，天丰节能所申报的中小板上市正在其列。

尽管监管部门屡次传达严格检查各发行人财务数据的意图，但天丰节能仍抱着侥幸心理，试图蒙混过关。

2013年4月15日，证监会派出的IPO财务专项检查第六小组进驻天丰节能的总部现场——河南省新乡市开展现场检查，在进驻现场后的第三天，核查人员便发现了异常。

随后，证监会立刻对天丰节能立案调查，初步结果如下：

根据天丰节能IPO申报材料，天丰节能2010年至2012年近三年的销售收入分别约为1.1亿元、2.08亿元和2.71亿元。据了解，2010年到2012年，天丰节能虚增收入共9256万元，约占全部三年销售收入的16%。

其中，天丰节能涉嫌虚增收入各年度分别约为1130万元、3664万元和4461万元，分别占当年业务总收入的10%、17%和16%。 河南天丰节能板材科技股份有限公司成立于 2007 年，其母公司河南天丰集团已有 20 多年的历史，拥有钢结构、钢铁贸易、冷弯机械、节能板材、钢结构节能建筑开发等五个业务板块，天丰节能是其中的一个子公司，主营为节能板材。

根据行业毛利润测算，从2010年到2012年，天丰节能各年虚增利润约占总利润14%、24%和 23%。

调查还发现，该公司不仅涉嫌虚增收入，还存在虚增资产、关联交易非关联化、关联交易未入账等违法违规行为，在报送IPO申请文件及财务自查报告中虚假记载等等问题。

天丰节能的造假幅度不算太大，收入和利润虚增约20%，但作为拟上市公司和中介机构，在经历此次层层核查、自查、抽查之后，仍发现了严重的财务造假行为，所暴露的是在整个准备发行上市过程中，上市公司诚信意识的淡薄、中介机构的敷衍了事，以及投行内控环节的薄弱，却值得深思，一位接近监管人士表示。 案发银行对账单

河南天丰节能板材科技股份有限公司成立于2007年，其母公司河南天丰集团已有20多年的历史，拥有钢结构、钢铁贸易、冷弯机械、节能板材、钢结构节能建筑开发等五个业务板块，天丰节能是其中的一个子公司，主营为节能板材。

保荐机构光大证券曾带领天丰节能两次闯关IPO，2010年光大证券保荐的天丰节能原本计划推创业板，由于创业板行业受限的原因撤回了材料，2012年4月12日光大证券再一次为天丰节能报送了中小板IPO。

4月15日，由稽查大队工作人员、会计师、地方证监局等五人组成的核查小组来到天丰节能开展现场检查工作，工作的前两天并无异常。天丰节能十分配合地提供了最近三年财务资料、会计凭证，以及三家中介机构所有的工作底稿、自查材料等。这些为核查工作准备的材料足足堆满了一整间大会议室，企业甚至还提供了进入电子会计账套的密码。

线索发现在第三天。当核查小组跟随天丰节能的财务人员来到当地银行调取基本账户资料时，核查小组人员发现，银行提供的流水账跟企业实际的账本存在较大的差异：不仅金额上有出入，而且有些账目的截止日期都无法一一对应。这种差异使核查人员、企业财务人员和银行三方都产生了警觉。

当地某银行声称，上述流水账的问题可能是“打印过程中操作失误”，银行要求收回，并告知核查人员第二天再来换取一份新的流水账。

“流水账”出现问题后，核查工作的气氛一下子变得诡异。就在当天核查工作结束后当晚，天丰节能的管理层召开了一次紧急会议。

4月18日清晨7点，天丰节能董事长李续禄突然致电核查小组组长，口头要求撤回上市申请。随后，稽查小组再次来到堆满材料的会议室时，竟发现该公司近三年内所有财务会计凭证不翼而飞，会计账套的密码也被更改。

公司及高管的异常反应进一步验证了核查人员此前的警觉。

4月18日当天，核查小组把相关情况汇报给证监会，证监会立即组织了法律部、处罚委、稽查总队、会计部、发行部等部门专门对天丰节能一事进行讨论后，当即决定立案调查。

次日中午，稽查大队12名工作人员分别从五个不同地方抽调赶往河南新乡，并与核查小组进行工作对接。

当稽查大队工作人员达到现场后，作为案件的关键人物天丰节能的董事长李续禄推出律师应付，并对稽查人员避而不见。

最终，李答应与稽查人员碰面，但当面对峙时，李续禄却不断反问稽查人员，“我已经口头提出撤回上市申请，不跟你们玩了，为什么还要查？”此外，李还以财务总监孙玉玲携会计凭证失踪为由推卸责任。

不过，根据证监会有关规定，口头撤回上市申请并不具有法律效力。正式的撤回申请需要拟上市公司和保荐机构双方通过各自公司的红头文件向证监会提出正式的书面申请，证监会予以批准后才能正式撤回。尚未正式撤回上市的公司仍属于证监会的监管范围。

按照证券法的要求，从发行人（包括拟上市公司）申报之日起，相关主体发行人以及中介机构就存在法律责任，期间一旦发现其有虚假陈述等违法违规情况，即可进行立案稽查。

由于认识偏差，双方开始僵持，调查初期工作进展缓慢。 拙劣的造假

被立案调查后，天丰节能对调查工作消极应付，最为关键的是，会计凭证消失，稽查人员只能先从周边开始着手调查。

中介机构的工作底稿仍在，稽查人员先从此处入手，甚至找到了上一家会计师事务所为其报送的工作底稿，彻查了天丰节能在新乡市本地39家银行开立的基本账户，并调取了最近三年该企业的进出口海关报关单。

由于涉及银行众多，稽查大队的动作不仅惊动了新乡市的银行圈，也引起了新乡市政府的关注，但起初新乡市政府的领导亦不能理解，“为什么企业已经决定要撤回上市申请了，还非要查到整个新乡市金融圈鸡犬不宁？”

这期间，不少当地的银行致电天丰节能董事长李续禄，询问企业情况，为何有证监会稽查大队人员上门查账，并向李表达了对天丰节能贷款的关注。

这让李续禄开始担心天丰节能的现金流能否持续。

证监会亦出面协调调查工作。4月底，河南省证监局以非公开点名的方式批评了天丰节能，并发文通知，要求提高辖区内拟IPO企业信息披露质量，该文中提到，“我省个别企业没有能够做好现场检查配合工作，造成了极坏的影响。”

随后，天丰节能工作人员在核查会议室的隔壁办公室找到了会计凭证，整个调查才正式进入轨道。

稽查大队很快发现了天丰节能财务数据中的诸多漏洞：天丰节能在建设银行新乡某支行的基本户不仅存款余额与公司账面记载不符，而且资金化转与公司账面记载有较大出入。

此外，天丰节能账面记载其新乡某信用社银行账户收到7000多万元销售收入回款，实际上根本就不存在。为此，天丰节能还涉嫌伪造并向相关中介机构提供了假银行对账单，以掩盖其财务造假行为。

调查还发现，天丰节能提供的两张海关进口报关单，除了日期不同，报关单中的其他信息却一模一样，其中一张报关单有涉嫌造假的嫌疑。

“为了把业绩做得漂亮一点，有些造假手法显得十分拙劣低级。”一位参与稽查的工作人员表示。经核对流水账发现，明明是企业与关联方之间的资金往来，却在会计凭证上直接将该关联方篡改成非关联方的名字。

2010年至2012年，天丰节能与其关联方发生大量资金划转未计入公司财务账，金额高达11亿元。根据公司自查，与最核心的三家关联方的资金拆借就有5.4亿元。

天丰节能造假的拙劣之处在于，其关联方将资金往来全部记录在案，而天丰节能本身账上却无记载，这些遗漏未记载的关联交易部分，轻而易举就被稽查人员通过关联方的账本发现。

在天丰节能财务总监孙玉玲的办公室内，稽查人员发现了一个没来得及删除数据的U盘，里面详细记载了天丰节能与关联方的往来账目，其中甚至留下了账目如何被修改的不同版本。

稽查人员调查发现，孙玉玲除了担任天丰节能的财务总监，还负责其母公司河南天丰集团的财务工作。在4月17日晚，天丰节能召开的紧急会议中，孙玉玲有些失控，连称“对不起大家”，她本人在随后的调查过程中，始终没有现身。 中介未尽责

天丰节能聘请的三家中介机构——光大证券（601788.SH）、利安达会计师事务所、北京竞天公诚律师事务所亦被立案调查，原因都是涉嫌未勤勉尽职。

光大证券不仅在辅导上市阶段未勤勉尽责，而且在自查阶段的工作也粗枝大叶，甚至乌龙到发行人与关联方的交易金额存在错误，就连企业IPO申报稿中交易金额和保荐机构的工作底稿上的交易金额都对不上。

光大证券的疏忽不止于此。按照规定，保荐机构需要现场核实发行人的货币资金，而光大证券只获取了发行人的部分银行账户，核对不够翔实；当发现实际流水账和现金流水账有差异时，保荐机构也没有主动询问发行人原因；核对大额资金互转时抽样的样本量非常小，只关注了三天到五天的大额资金往来。

光大证券对发行人与关联方的核查不充分，包括对关联方法人的工商资料收集不充分；未发现大额与关联方的资金拆借；对发行人与关联方交易的金额骤降也未进行充分关注：2009年的天丰节能的关联交易总额占到总收入50%以上，而到了2010年其关联交易金额却几乎为零，如此巨大的关联交易的异动却没有引起保荐人的询问和关注。

此次财务核查中要求，保荐机构对拟上市公司合同的真实性进行审核，但是天丰节能境外合同的条款确有明显瑕疵。比如，看起来十分相似的两份海关报关单，年份差异很大，但其签章人、日期都一模一样，作为保荐机构应该对此进行核实。但是，在光大证券的工作底稿中，并没有反映出对此进行过仔细核对。

自查阶段，光大证券覆盖了天丰节能近60%的客户，但这60%的客户恰好只有两个客户是虚假客户，即使这仅有的两家客户，在光大证券对其进行发函核实后，该客户并没有回应，但此后光大证券并未追问该客户情况，并采取进一步查证措施。

巧合的是，自查中未覆盖到的40%的客户很多却是虚假客户。这明显不符合保荐机构“独立函证”的要求，即不能只依靠发行人提供的客户名单来进行核实，而是需要保荐机构独立地发函、独立地确认。

《财经》记者向光大证券求证以上信息，光大证券并未给予任何官方回应。

北京竞天公诚律师事务所作为天丰节能的签字律所，负责该项目的主管律师由于生病在家，在自查阶段，基本上没有到过现场，现场工作一直由其助手完成，而自查报告中，律师事务所需要提交的自查计划书也基本没有，张贴的只是一些简单律师建议书等。 强化违规处罚

由于天丰节能处于拟上市公司中IPO招股说明书预披露前的阶段，因此此次的立案调查最终的结果还是以行政处罚为主，将不涉及刑事处罚。

“但是，涉及到天丰节能的处罚，将可能比之前的新大地和天能科技要略重一些。”一位接近证监会人士表示。

他并称，目前对拟上市阶段的上市主体查处力度，将会特别强调保荐人的责任，对保荐代表人的处罚将会重一些，监管层试图通过处罚给保荐代表人一些压力，让他们逐步形成良好的职业操守。而中介机构的处罚则会相对比较谨慎。

首轮IPO被抽查的拟上市公司的财务核查工作已经在5月底全部结束。在这30家被抽查的公司中，光大证券作为保荐机构的拟上市公司有五家，分别是北京中矿环保、东方证券、河南天丰节能、浙江洪波以及郑州光力。目前，已经有天丰节能、洪波科技被披露因财务作假而接受调查。

目前，光大证券仍有15个IPO项目排队审核，一旦光大证券受到处罚，将直接影响这些项目IPO的命运。

从先前的处罚结果看，除了因万福生科被暂停三个月保荐资格的平安证券外，分别因新大地和天能科技被处罚的南京证券和民生证券，证监会方面只是责令其在六个月进行内部整改，并提交书面整改报告，并对其进行公开谴责，没收项目收入并处以罚款。而保荐代表人的处罚一律全部终身市场禁入，并取消保荐代表人资格。

曾经参与2011年深圳证监局“投行专项治理工作”的一位监管人员表示，投行人员长期放养式的管理，以及项目承包制的长期行为习惯，使得投行的内控体系极为薄弱，投行部门必须进行转型，以约束这种高激励低约束低违约成本的行为。

公司科创板申报材料篇6

本人XXX，性别男，汉族，中共共青团团员，出生于 XXXX年X月 X 日。2013年6月毕业于XXXXXX专业，本科学历。2018年8月28日应聘到XXXX公司从事XXXX工作。

首先，本人在思想上积极向上，已向党组织提交过入党申请书，现处于积极分子确认中。每天下班后都会看《新闻联播》以此来学习党的最新政策。

其次，工作态度方面热爱本职工作，积极完成领导安排的。遵守公司各项规章制度，团结身边各部门同事，工作热情高，经常帮客户解决柜体问题。按时上班，遵守劳动纪律，晚上偶尔加班完成领导安排的紧急事项，以此来保证工作按 时完成。工作中，我主要负责厨柜新品开发的技术支持工作。每天忙碌于实验室 检测材料、生厂车间打样新产品、办公室改进方案。经过一年多的工作学习，把橱柜相关工艺，材料的加工特性以及柜体结构都有了熟练掌握。主导开发了冰箱 柜柜型，助力公司厨电事业部冰箱的销售，为公司的业务增长赋能。平时公司组 织的各项活动多积极报名参加，如美食争霸赛、趣味运动会。2020年中心组织的创新大赛，自己主导的整体板五合一拼框工艺获得了银奖，二合一连接件活的 创新奖。专利方面自己已经通过了四项实用性专利评定，其中两项是作为第一发明人申报的。

接下来的工作当中，我还会用自己的专业知识为公司各事业部的新品提供技术支持，把自己的职业规划与公司的战略方向相统一，做一名真正的奋 斗者。最后我将继续努力工作，刻苦钻研大家居方面的工艺，努力提高自己的专业 技能，争取在技术工程师岗位做出更大的贡献。

通过2年多的工作实践，自己感觉已经具备相关申报条件。

特此申请助理工程师职称，望批准！

公司科创板申报材料篇7

在艰难中起步准确把握战略定位

改性塑料是以生产多种用途和特性的中间塑料粒子料为主要产品的行业。改性塑料是涉及面广、科技含量高、能创造巨大经济效益的一个塑料产业领域。在改革开放政策指引下，改性塑料行业方兴未艾。上有美国杜邦、德国巴斯夫等国际巨头，下有国内大大小小数千家的改性塑料厂。聚隆公司是小企业中的小企业，没有第一桶金，没有国企改制的优惠政策，由13位自然人集资118万元，租赁了一间厂房一条生产线。创业之初，聚隆公司就确定了以“通用塑料工程化，工程塑料高性能化”为目标的中高端产品路线，将公司定位于以国产改性工程塑料替代进口产品的中高端汽车、交通运输以及电子电器等领域塑料制品的原料供应商，努力推动企业向高端化、规模化、品牌化方向发展。

由此形成聚隆使命：创新塑料世界，成就聚隆未来，坚持为国家支柱产业、重点工程和广大客户提供个性化的基础材料和全方位的技术服务。

构建以知识产权为核心的企业创新体系

技术创新是知识的运用与创新，要使企业创造持久的竞争优势，必须拥有自主知识产权。2000年，聚隆公司成立初期，完成了第一个奠基项目“增强增韧高性能尼龙的开发与应用”，通过了江苏省科委组织的省级鉴定，并荣获江苏省科技进步三等奖，成为聚隆公司最早的专有技术。在此基础上，承担了国家火炬计划“1800吨／年增强增韧高性能尼龙”和国家重点火炬计划“扩建年产5600吨增强增韧高性能尼龙生产线”2个项目，产品迅速进入市场。随着时间的推移，一些同行企业虽然在聚隆公司之后研发同类产品，却申请获得了国家专利，由于其专利覆盖面广，已对聚隆公司的知识产权形成威胁。

在严酷的事实面前，聚隆公司高管认真学习了知识产权创造、运用、保护和管理等方面的知识，从总结经验研究战略的高度，将知识产权列入公司的发展目标，制定了实施知识产权、自主品牌、技术标准实施战略，以知识产权为核心的企业创新体系初步形成。

科技成果知识产权化机制。聚隆公司承担了国家科技支撑计划、火炬计划、星火计划、创新基金及各类省市科技项目20余项，取得了一批研发和产业化成果。公司及时将以上科技成果申请专利25项，获得授权15项。2006年，公司开始实施江苏省科技成果转化专项资金项目“资源循环利用及环保型塑木建材的产业化”时，制定了申请12项专利的奋斗目标。经过两年努力，同绕产品的配方、工艺和外观超额申请了15项专利，已经授权11项，其中发明专利2项，形成以发明专利为核心，实用新型和外观设计为辅的专利群，占全国塑木行业专利的6％。

研发平台创新机制。聚隆公司建立了研究院，归口管理经省有关部门批准依托公司建立的江苏省企业技术中心、江苏省改性塑料工程技术研究中心、江苏省塑木复合材料工程技术研究中心，以及江苏省企业院士工作站、江苏省博士后科研工作站，配备专用于新品试验的TS-53型双螺杆挤出试验机和常规测试的全套检测设备40余台，特别是引进了美国辛辛那提一米拉克龙制造的国际上最先进的TC86锥型双螺杆挤出机，研发经费投入达到年销售额的4％，有效地推动了科研成果的问世。

产学研合作机制。聚隆公司长期与南京大学、华东理工大学、南京理工大学、南京林业大学、南汽研究所、扬子石化研究院等高等院校及专业科研院所紧密合作。如与华东理工大学合作实施的“有机化无机颗粒改性聚合物复合材料制备关键技术”和“无机刚性颗粒和弹性体协同改性耐热塑料及其制备技术”分别荣获2009年度国家科技进步二等奖和上海市科技进步一等奖；与南京林业大学合作成立了江苏省塑木复合材料工程技术研究中心和江苏省企业院士工作站，研究内容和成果不仅使公司的塑木技术在国内处于领先地位，而且在国际上也有一定的影响力。

以质量为核心的科学管理机制。聚隆公司在创建初期困难情况下，就注重构建以质量为核心的管理体系，建立了QAQC现场质量管理和标准化工作流程，对原料采购、产品生产和售后服务实行全程质量监控。2002年通过了ISO9001认证，2004年在国内率先通过ISO／TS16949汽车管理体系国际认证，还通过了UL94、ROHS、FDA、EN71、VALE01000等认证。公司参与4项国家标准制定。公司质量信用评价体系通过了江苏省企业质量信用评价审定委员会的A级评审，公司商标Wondel和Wondel牌改性塑料被认定为江苏省著名商标和江苏省名牌产品。

整合市场资源铸造民族自主品牌

技术创新的根本是产品创新，它要求企业不断拿出能占领市场、有竞争力的产品。聚隆公司新品开发的重点是研究专有的技术配方、独特的工艺路线、准确高效的配色及个性化的技术服务，不仅使产品以最佳性能价格比立足市场，而且成为企业做强做大的核心竞争要素。10年来，公司不断探索，勇于实践，整合市场资源铸造民族自主品牌，创造了“以塑代钢”、“以塑代木”、“塑木结合”的奇迹。

一批民族自主品牌应运而生，脱颖而出。“增强增韧高性能尼龙”和“环保型塑木复合材料”被认定为国家重点新产品，“增强增韧高性能聚丙烯”被认定为江苏省高新技术产品和江苏省重点新产品，“汽车用改性聚丙烯复合材料”和“环保型塑木建材”被认定为江苏省自主创新产品。

汽车用工程塑料的A级供应商。聚隆公司自主开发的高性能尼龙和汽车用改性聚丙烯已应用于神龙富康、马自达、标致、福特、通用、日产等中高档车型的保险杠、仪表板、车门内板、后护板、空调器壳体、风扇等部件上。全球最大的汽车空调器零配件供应商法国VALEO集团将公司评定为A级供应商，产品通过VALEO使用在全球各大车型上。

高速铁路钢轨扣件尼龙专用料国内市场排名第一。在我国自主设计的第一条准高速铁路秦沈铁路建设之际，聚隆公司接到了国家铁路交通体系全线提速工程塑料配件的攻关任务，要求产品能够长时间承受各种恶劣环境的考验，在反复震动下不脆裂、重压下不变形。经过无数次实验和理论分析研究，聚隆公司终于掌握了产品的核心技术和关键技术。在高速铁路第一次全国招标会上，公司研究开发的高性能尼龙产品与杜邦、巴斯夫等国际大公司产品同台竞技。在产品质量相当的情况下，以价格低、供货周期短的优势获得标的。产品应用于时速达160公里／小时的秦沈铁路路轨专用尼龙套简上，填补了国内空白，后又经受了提速到200公里／小时的考验。

中国塑木复合材料的领航者。近年来，聚隆公司相继承担了国家科技支撑计划、资源节约和环境保护、江苏省科技成果转化专项资金等项目，在江苏率先建成了年产2万吨环保型塑木复合材料及制品的科研生产基地，研制出高强度、阻燃型、耐磨型、低密度及高流动性等5种具有特定性能的专用塑木建材。聚隆公司经营的环保型塑木型材产品，80％出口到欧洲、美国、加拿大和台湾等国家和地区。聚隆公司在塑木建材的研发和应用中有着独到的建树，被誉为“我国塑木复合材料的领航者”。

公司科创板申报材料篇8

1.组织召开了年度品牌培育工作会议。分别与市工商局、市质监局联合组织召开了“商标兴企、品牌强市战略会议”和“培育百家企业名牌产品动员大会”，对20__年的名牌培育工作进行了部署和安排。并对大庆萨尔图区北岛冷饮厂，大庆油田力神泵业有限公司，大庆龙华实业总公司等21家企业进行了表彰，并按照《大庆市百个重点品牌培育实施方案》规定的奖励标准，给予以上企业总额122万元的奖励。

2.组织企业申报各级名牌产品和商标。按照百个重点品牌培育梯队名单，结合各县区优势、特色产业发展情况。我们组织市质监局、市工商局以及各县区及开发区等相关部门对全市100多家企业进行了品牌申报辅导工作,对企业申报资料进行审核，将审核中发现申报资料不全、填写不准确等情况及时反馈给企业，并帮助企业进行改正、补充。目前，已受理并初步审查了16家企业申报大庆市知名商标的申请。61家企业的91个产品填报了黑龙江省名牌产品申报表，并提交了相关资料，还有11户企业的12件商标申报黑龙江省著名商标，已有7件通过初审。我们还为以上企业建立了档案，登录企业联系电话、产值、品牌、申报产品等情况，做到对申报企业全面了解。

同时，我们先后深入大庆华科股份有限公司等企业，上门宣传争创驰名商标的重要意义，指导企业实施商标战略，帮助企业联系省内权威商标机构，着手企业申报中国驰名商标的准备工作。目前华科公司已与商标机构意向性签订合同，大庆北岛食品有限公司也与商标机构签订了司法认定中国驰名商标的协议，并开始准备诉讼材料。

3.加强宣传，提高我市品牌知名度。我们在大庆日报上开辟了“品牌之星”专栏，对龙华新实业总公司的“雅科德”等16个商标和名牌产品进行了连续报道。为我市品牌培育工作创造了良好氛围。同时我们配合市委宣传部开展了“三百行动金牌示范工程”选树宣传活动，共组织230多家企业参加了活动，其中“雪鸟牌亚麻纱”、“昆仑牌化肥”、“油龙牌水泥”等10个品牌受到表彰，并通过电视台和报纸进行了专题报道。通过这些活动提高了我市企业品牌、商标的知名度，提高了企业的参与意识。

4.名优特产品展示厅建设。为了推动名牌战略的实施，促进地方经济蓬勃发展，展示地方名牌特色产品，各县区根据市局的统一部署和安排，对本地区名牌产品、特色产品进行了展示活动。此次展出有近100家生产企业的近300余种产品参展，展示面积达250平米。我市共布置展板4块，展板内容以图为主，内容包括各县的地域风貌、各县级展厅全貌及当地领导参观、产品图片等。同时，展板还配以内容丰富的文字说明，反应各县经济社会概况、产业结构、产品特色等，各县还制作了配音讲解影像光盘，详细介绍本地区情况、发展历程及长远目标。

公司科创板申报材料篇9

继创业板、融资融券、股指期货陆续并平稳运行之后,近日场外交易市场建设总体方案也逐渐明朗。根据中国证券业协会日前下发的文件,“新三板”扩容筹备工作将在2010年年底前完成,并将于2011年上半年正式推出。

在国内多层次资本市场体系中,新三板市场是指中关村科技园区试点的非上市股份有限公司的代办股份转让系统。根据设计方案,新三板将在原有中关村科技园区试点的基础上,将范围扩大到其他具备条件的部级高新技术园区。同时,备受关注的做市商制度也会陆续推出。而符合条件的自然人投资者也能够参与该市场。

新三板在2006年1月23日由国务院批准设立,如今已有71家公司挂牌。由于更适合规模较小、处于成长初创期或者成长初期的企业,在部分业内人士看来,新三板在定位上,比创业板更接近“中国的纳斯达克”。

多项扩容

随着新三板扩容时间表敲定,全国50多个高新技术园区都在厉兵秣马,积极争取拿到试点资格。

据上海市金融办相关负责人透露,上海张江高新技术园区代办股份转让系统有望近期正式推出。目前有36家企业明确了在该系统挂牌交易的意向,其中7家已与主办券商签署相关进入系统的协议。

苏州高新区还专门出台了对前5家在新三板成功备案挂牌企业额外奖励50万元现金的政策。

相比苏州高新区的奖励,佛山市的奖励面更广、奖金也翻了番。佛山市金融局副局长吴明表示,佛山市政府专门出台的新三板挂牌上市企业扶持暂行办法,把在新三板挂牌企业纳入已有的上市扶持企业范围,并明确其中前15家挂牌企业还可获得100万元资金扶持。

在业内人士看来,相比试点数量增加,更为重要的是,新三板的扩容还伴随着相应的制度创新。据透露,新三板的做市商制度已经确定在设计当中。

据业内人士解释,做市商作为特许交易商,可不断地向公众投资者报出某些特定证券的买卖价格(即双向报价),并在该价位上接受公众投资者的买卖要求,以其自有资金和证券与投资者进行交易。引入做市商制度将彻底解决高科技企业的定价、估值问题,以及融资难题。

但市场普遍关注的新三板向创业板直接过渡的“转板”机制,消息面显示并无大的突破。这意味着,科技园区的非上市股份公司上市并无特殊优待,必须按现有法规,走完所有审批程序。只是审核管理权限由如今的中国证券业协会注册备案,改为中国证监会非公开市场上市审核部,但依然为注册备案制。

同时扩容的还有代办系统的主办券商数量。据某券商人士透露,此次申请新三板业务的预备券商有国联、方正、财富、广州、东兴、安信、国都、民生等八家证券公司。对于预备券商,监管层要求其在正式验收前,向协会递交书面承诺,并在2010年12月31日前完成股份报价业务网络委托系统的开发,并上线运行。

但据业内反映,虽然合规券商数目将有所增加,但券商资源还是非常短缺,企业的需求可能无法得到及时满足。

吴明表示,现在全国100多家券商里仅28家有资格做新三板业务。而北京、上海、深圳等已要求当地券商,首先要保证帮助当地企业做改制工作。佛山“下手较早”,省证监局也专门给佛山安排了8家券商,但即便如此,也仍然难以全部满足本地企业的需求。

创业板“孵化器”

新三板批准设立后,由于挂牌公司少,且交易制度和交易方式不完善、交投不够活跃等原因,一直未受太多关注。

然而,自创业板启动之后,尤其2009年在新三板挂牌的久其软件、北陆药业两家公司通过IPO分别成功登陆中小板和创业板市场,新三板的价值迅速被“嗅觉灵敏”的机构投资者发现。

目前已有PE机构在募集资金做定向投资,专门投资于新三板和预备登陆新三板的高科技企业。

资料显示,在创业板启动前,仅世纪瑞尔、联飞翔、紫光华宇、北京时代四家新三板挂牌公司提出或完成定向增资,累计融资金额仅1.7亿元左右,新增机构投资者19名。但创业板开启至今不到一年时间,就已有8家新三板挂牌公司发起或完成定向增资,共吸引33家机构投资者参与。

登上创业板是这些新三板挂牌公司共同的梦想。而事实上,被作为创业板“蓄水池”的新三板,2010年上半年的利润增幅已远超创业板。

中国证券业协会统计数据显示,截至8月31日,新三板70家挂牌公司中的69家了2010年中报,共实现营业收入34.54亿元,净利润3.59亿元,合计净利润同比增长75%,远高于创业板中报同比26%的增幅。

根据规定,申请创业板上市的公司主要财务门槛是“最近两年连续盈利,且最近两年净利润累计不少于1000万元;或者最近一年盈利,且净利润不少于500万元,最近一年营业收入不少于5000万元,最近两年营业收入增长率均不低于30%。”

深圳证券信息公司数据中心统计显示,截至2010年6月30日,已有25家中关村新三板公司符合创业板发行上市财务要求。而至中报披露期结束,最新统计显示,符合创业板这一财务指标要求的新三板公司,已经达到37家,占比超过半数。

据了解,在上述公司中,已经有12家就发行或申请上市召开了董事会及股东会,世纪瑞尔、紫光华宇、星昊制药、合纵科技、海鑫科金、佳讯飞鸿、东土科技和双杰电气等8家公司的申请材料,已获证监会受理。

对于新三板公司的“转板”热情,西部证券新三板业务部总经理程晓明表示并不认同。在他看来,新三板本身就是独立的市场,不存在“转板”的问题。证券市场的划分也不应该以财务指标来分配,而应该以交易制度来划分,主板是为传统企业服务,新三板是为创新企业服务,所以“转板”没有必要。

新“投资乐园”

据接近证券业协会的人士透露,扩容后的新三板还将向个人投资者放开。此前新三板交易最小单位为每手3万股,为方便散户参与投资,新三板扩容后,监管层有意将交易最小单位大幅缩小,可能将降为每手1000股。

公司科创板申报材料篇10

今年5月底，距离2011年4月正式开始接受宏源证券的辅导刚满一年，江苏思睿屹新材料股份有限公司（下称“思睿屹”）在经过长期的准备之后，突然传出撤回在创业板的IPO申请的消息。

“公司想更换保荐机构，所以只能撤回申请，等选好新的券商后，再重新准备材料启动上市。”一位参与思睿屹上市项目的人李同（化名）向本刊记者解释了这家公司“终止申请”的原因。

据了解，思睿屹IPO项目的保荐机构为宏源证券，签字保代（保荐代表人，即证券市场的上市推荐人）是肖兵和庞凌云，会计事务所为德勤华永，律师事务所为君泽君。

因为更换保荐机构而突然中止上市的情形，在资本市场虽有个别案例，却也属罕见。“思睿屹宁愿重头再来也要换保荐机构，要么是对其工作极不满意，要么是利益纽带直投业务出了问题。”上海一位证券界人士如此评价。

突然放手宏源证券

思睿屹是专门从事液晶高分子中间体材料（LCP）的研发、生产与销售的企业，由于该公司主要将产品供应给宝理塑料、泰科纳等国际化工巨头，而泰科纳和宝理塑料占据了全球LCP市场份额的50%以上，因此思睿屹主营产品的全球市场占有率可达50%。

此次IPO募资，思睿屹计划主要投向年产3000t/a26-酸项目和研发中心建设项目，两项目均由其子公司宿迁林通化工科技有限公司实施。

对于思睿屹突然中止IPO的行为，李同称，“管理层打算重新换一家实力雄厚的券商，这就需要撤回材料，重新准备，以提高上市的成功率。”不过，他也坦承，“宏源证券的实力在券商市场相对较小，而思睿屹第一次选择券商经验不足，券商作出很多承诺，自己便答应了，后来发现宏源在上市时间安排上掌握得不好，双方沟通也不顺畅。”

证监会信息显示，肖兵和庞凌云是对老搭档，两人于2007年同时加入宏源证券。此后，他们二人携手完成的上市项目一共有两单，一个是上海钢联，另一个是爱仕达。

肖兵自2000年开始从事投行业务，并在2007年4月30日取得保代资格，与庞凌云于2008年开始操仕达IPO项目，2010年5月份将爱仕达保荐上市。此前他曾在联合证券和第一创业的投行部供职，除了两单IPO外，他还完成了孚日股份的增发项目。

庞凌云则是从2001年开始从事投行业务，除了上海钢联和爱仕达，她还完成了伟星实业的增发项目。

从经验上看，这二人都是久经沙场的老将，如今在思睿屹即将IPO成功时突然放手，个中原因令人不解。

而据记者调查得悉，其实，思睿屹当初选择宏源证券作为保荐机构，宏源证券直投入股思睿屹或是重要原因。

2011年4月3日，思睿屹的接受上市辅导公告显示，该公司已接受宏源证券股份有限公司的辅导。公告还透露，思睿屹的发起人为苏州林通电子科技有限公司、香港恒凯有限公司、日本日辰贸易株式会社和宏源创新投资有限公司。值得注意的是，宏源创投是宏源证券的全资直投子公司。

一般情况下，券商既当股东又当保荐人，双方的利益联系更加紧密，沟通更容易达成一致，券商给出的承销费率也会相对较低。但有上海某投行人士提醒说：“思睿屹宁愿重头再来也要换掉身为股东的保荐机构，要么就是对其工作极其不满意，要么可能是最初的利益纽带直投业务出了问题。”

上述人士分析，如果仅仅是退出保荐，宏源证券损失的是保荐费用和承销费用，但如果宏源创投同时退出思睿屹直投，宏源证券经受的潜在损失则要大许多。毕竟，宏源创新投资是拟上市公司的第四大股东，按照当下行情，思睿屹一旦上市成功，它可获利数倍。

奇货可居的保荐人

在IPO冲刺时因为更换保荐机构/保代而意外中止的并不只是思睿屹一家。2012年2月13日，深圳市中盟科技股份有限公司（下称“中盟科技”）撤回了在创业板IPO的申请，黯然暂别资本市场。

公开资料显示，中盟科技创立于2002年11月8日，专注于智能交通领域新技术、新产品的研究、开发、生产及销售，同时还包括软件系统集成安装、道路交通设施安装等。

“我们撤销上市申请是由于头号签字保荐代表人工作变动而造成的。”中盟科技董秘邹新宝对外表示。

中盟科技承销商是海通证券，为其保驾护航的是海通证券的老搭档胡宇、廖万国。两人曾一起合作承揽大东南、康芝药业、海峡航运三个IPO项目。

“胡宇去年年底离开海通去了江海证券，针对此事中盟内部从去年年底至今年年初一直在讨论该如何处理。”邹新宝称，换人之后，很多事情都相当于要重新调整，与新保代之间的默契也没有与胡宇那么好。

在业界，保荐代表人既是企业上市的推荐人，也是其担保人，从上述两个案例可见，保代在企业上市过程中占据着举足轻重的地位。

目前，我国共有保荐机构74家，保荐代表人1804人，保代和准保代占所有投行人士的比例约为40%。保荐代表人在主板的利用率为50%，创业板则为25%。始于2004年的保荐人制度，其设计初衷是通过让保荐人对所保荐项目承担法律责任，从而提高上市公司质量，被誉为“证券发行制度的革命性变革”。但是，这一制度不仅没有从根本上解决问题，而且制造出新的寻租空间。

据了解，证监会在2004年推行的证券发行上市保荐制度要求，公司在公开发行证券及证券上市时必须由具有保荐机构资格的保荐人推荐，同时，每一个上市项目都必须有两个保荐代表人签字。在上述制度背景下，保荐代表人扮演着“关键先生”的作用，成为券商中奇货可居的稀缺资源。

某证券公司一位高级分析师曾参与过一家公司的IPO项目，他向《IT时代周刊》透露，当保荐人能左右企业上市进程时，稀缺的保荐人便可凭借手中的签字权，向企业索要股份，以获取高额股权回报。同时，为了规避法律监管，保荐人并不会以自己的名义入股，一般是通过关系人士的身份或者法人的身份入股，保荐人再通过与代持者利益绑定，签订私下协议来保障自己的利益。另外，还有很多保荐人并不入股自己做的项目，更多时候会采用“迂回作战”的方式——由于保荐人之间会相互沟通项目，所以他们往往会假借他人项目牟取利益。

除了自己伸“黑手”外，希望低风险获利的保荐人还往往会选择充当掮客这种中介角色。

按证监会规定，公司上市前至少要进行1年的上市辅导，这个上市辅导期就给了保荐人充分的操作时间。而充当中介的保荐人，也将在此期间赚取不菲的介绍费。一个项目，保荐人或项目组，可以从创投处获得几十万元到数百万元甚至可能超过千万元的收入。

有业内人士表示，保荐人目前存在四大硬伤：一是勤勉尽责缺失，二是公司与保荐人之间的利益链牵绊，三是只荐不保致使公司业绩变脸，四是部分保代素质不高、专业性不够。