企业融资成本风险控制管理措施

摘要：随着当今社会经济水平的不断提升，企业要想在激烈的市场环境中处于有利地位，实现企业的有序发展，就要不断提升企业的市场竞争力，通过采取企业融资的方式，为企业的生产经营带来更大的经济效益。与此同时，由于当前企业的融资方式具有一定的灵活性，要想保障企业能够顺利融资，就要充分考虑融资的成本以及面临的风险问题。本文阐述了企业在融资成本以及风险控制管理中实际遇到的问题，并进行了深入的研究与分析，提出了合理化的解决措施，以此为相关人员提供一些参考。

关键词：企业融资；成本；风险控制管理

企业要想提升自身的风险管理能力，必须要结合融资风险问题进行详细的探究，只有提升融资成本管理以及风险管理的效率，才能够有效的规避各类融资风险，确保企业能够实现更加科学合理的发展。从目前情况来看，由于企业在实际融资过程中，受到传统理念的制约，在企业的发展中，出现融资难、融资周期较长等一系列问题，基于此，只有使企业结合融资成本以及风险控制问题进行细致的思考，在降低当前的融资成本的基础上提升风险管控能力，才能够帮助企业获得更好的发展机会。

一、融资成本的概述

企业要想在市场环境中得以生存，会随着时间的推移经历不同的发展时期，在企业发展的初创期以及快速发展的时期，都会面临资金管理的问题，如果资金出现短缺的情况，就必须结合企业的发展情况进行企业融资，为了解决实际问题，在使用融资资金的过程中，就会产生相应的融资成本。融资成本实际上是资金使用者为资金所有者提供的相应报酬，属于资金所有权与使用权分离的产物，在企业的资金管理过程中，对于融资成本来讲，主要包括两方面的内容，第一是融资费，第二是资金使用费。融资费主要是指在企业筹集资金的实际过程中所产生的费用，资金使用费是指企业在使用资金的过程中，向资金所有者提供的相关报酬。值得注意的是，上述所说的融资成本主要是指企业融资过程中所产生的财务成本。除此之外，企业还存在着一定的隐性成本，隐性成本是指在资源的利用过程中，由于将资源用到某种特定的用途之上，在这一过程中放弃了其他的用途而产生的经济效益，在互斥项目的操作过程中，如果选择了一项方案，就意味着放弃另一项方案，所放弃的项目的预期收益就是被选择方案的隐性成本。

二、融资成本对于企业发展的实际影响

从企业的发展情况来看，在开展资本结构决策的过程中，主要目标在于通过科学合理的安排资本结构，对其中出现的财务风险进行有效的控制，从而降低企业的融资成本，以提升企业的整体发展水平。一般情况下，企业的融资成本直接关系到企业的经济效益，在企业的盈利过程中起着极其重要的作用。所以，企业在资金方案的管理过程中，必须要选择更加合理的方案，才能够为企业带来更大的经济效益。在企业的运营过程中，必须要充分考虑融资风险问题，所以在开展各项决策的过程中，也应该充分考虑到资本偿还能力以及承担风险的能力。融资成本在一定情况下还能够进行抵税，在企业收入一定的情况下，企业所产生的贷款利息的费用会降低企业的原本利益，从而使企业所得税也会在一定程度上降低。由于企业会面临开展各项决策的状况，在融资的过程中便会产生较多的财务费用，但由于融资资金能够及时到位，在这种情况下，也会使相应的工程工期能够按时完成，从而能够使施工工作可以严格按照施工合同的标准正常运行。融资资金在市场环境中具有一定的优势，能够为企业带来更高的经济效益，这种融资方式有利于推进企业的健康稳定运行，但如果通过融资资金获得的利润不能够弥补所产生的融资费率，在这种情况下，就会大大增加企业的财务负担，使企业面临更大的财务风险，严重的情况下，也会使企业面临倒闭的情况。

三、我国企业融资成本及风险控制管理存在的主要问题

（一）企业对融资成本风险缺乏正确的认知

企业通过融资的方法，为企业筹集更多的资金，能够有效地促进企业的健康发展，所以在融资的具体环节中，众多企业普遍存在的问题是对于资金收集的过度追求，将目光始终集中在融资方面。在这种情况下，就会忽略融资过程中的风险问题，意识不到成本风险控制的重要意义与实际作用。如果不能提升对融资风险的认识程度，也不能进行科学合理的评估，就会在融资过程中存在更多的风险隐患。一方面，对于众多企业来讲，在进行融资的过程中，也没有进行科学的指导，由于企业的管理者不具备的融资水平，相关工作人员也没有对风险控制进行相应的学习，在这种情况下，就会导致融资过程缺乏一定的科学性和合理性，从而增加融资的风险。另一方面，由于众多企业不具备融资风险意识，也没有对相关人员开展培训工作，缺乏完善的风险控制机制，这也会最终影响企业的经济效益。如果不能够对企业存在的融资风险进行及时的预判，准确地掌握可能会出现的风险点，当实际风险出现时，就会缺乏较强的风险应对能力。

（二）融资方法相对单一

由于我国市场竞争日趋激烈，企业也逐渐意识到融资的重要作用与影响，但由于我国目前企业的融资方式相对单一，在这种情况下，企业在开展融资的过程当中，便不能够及时的根据自身发展的实际情况，合理的选择融资方式，从而不利于提升融资成本以及风险控制的管理效率。除此之外，由于受到生产经营的制约，企业在开展融资过程中，一般会更加侧重于追求融资的高效性，在选择融资方式的过程中，也会将融资快、难度低作为选择的主要标准。在通过银行贷款实现融资的过程中，由于缺乏对于各类风险隐患的分析，也会难以实现企业的长期稳定发展。企业的融资方式相对单一，也会直接影响企业的融资成本问题，缩小融资方式的选择范围，从而提升企业的融资成本，增加企业的融资压力，影响企业融资的健康有序进行，在这种情况下，也会逐渐增加企业的融资风险。

（三）缺乏完善的内部资金管理组织体系

从当前情况来看，企业为了更好地应对市场环境的变化，提升企业的经济效益，必须要建立健全相关的资金管理体系，以提升当前资金管理的质量与水平。除此之外，也要提升员工的参与能力，增加工作人员的凝聚力，对企业的各个环节进行更加科学的管理，才能够确保资金管理的科学性和有效性，进一步推动资金管理执行力的有效提高。我国的众多企业虽然建立了相关的内部资金管理体系，并且取得了初步的成效，但是要想切实提升企业的整体竞争力，改变传统的资金管理模式，还需要进行进一步加强。由于目前众多的企业缺乏完善的资金管理体系，在对资金进行管理的实际过程中，也缺乏相应的联动机制，在这种情况下，会导致融资成本以及风险管理缺乏较高的效率。在企业缺乏资金管理能力的情况下，如果不能够对资金进行相应的统筹规划，无法加强各个部门之间的沟通与协作，也不利于对资金进行相应的监督与管理。由于企业的资金管理工作，一般通过财务部门负责，如果缺乏相关领导的指导与参与，与其他部门也没有及时地进行资源共享和业务沟通，在这种情况下，就难以对企业的资金使用情况进行更加精确地掌握，从而降低企业资金的统筹规划能力。除此之外，由于财务部门在资金管理过程中，缺乏一定的权限，也没有根据企业的相关业务活动及时地进行资金对接，也会错过最佳的资金管理时期。

（四）缺乏有效的资金监管考核机制

企业的资金管理水平与资金监管有着密切的联系，只有对企业的资金管理进行有效的监督，才能够切实提升企业的融资成本以及风险控制管理水平，但从我国众多企业的现状来看，依旧缺乏科学合理的资金监管考核机制，如果对资金做不到有效的监督与管理，就会直接影响企业资金的合理配置，不利于企业实现更加稳定的发展。企业只有具备足够的资金，才能够促进各项活动的有序进行，为企业的生存与发展提供源源不断的动力。但由于一些企业在开展融资工作的过程中，没有对资金管理进行合理有效的监督，导致相关的考核机制也不能充分发挥作用。由于缺乏更加严格的资金监管标准，便难以对各项资金活动进行约束，在这种情况下，就会大大降低企业资金的管理水平，增加融资过程的风险隐患，使风险控制失去原本的作用。虽然我国众多企业目前已经建立了相关的监督考核机制，但依旧流于表面形式，不能够对目前的监督制度进行有效的升级，也没有结合时展的特点进行相应的完善，这便会导致具体的监管目标不明确，难以发挥监督考核机制的实际效果。

四、提升企业融资成本及风险控制管理水平的主要措施

（一）加强对于融资成本风险的认识程度

对于企业来讲，要想切实提升融资成本以及风险控制的管理能力，首先应该转变原有的融资观念，提升相关的融资成本风险意识，加强对于融资成本风险的重视程度，从而对融资成本以及风险控制形成科学合理的认知。对于企业的领导者来讲，首先应该从自身做起，充分发挥自身的职能优势，提升对于融资成本以及风险控制的重视，树立正确的融资成本意识，通过加强对于相关知识的学习，以提升自身的专业素质与综合水平，积极学习提升融资成本以及风险控制管理效率的相关知识，意识到融资风险隐患带来的严重问题，从而结合实际情况，使管理者的权限充分发挥作用，加强对员工风险意识的培养。企业应该定期对员工开展相关的培训，使员工树立终身学习的意识，以提升自自身的融资成本以及风险控制管理能力，促进企业的管理水平朝着更加科学有效的方向转变。

（二）拓宽当前的融资渠道

由于当前企业的融资方式相对单一，融资渠道较窄，在这种情况下，会直接影响企业融资成本以及风险控制管理水平的提升，所以说，要想切实提高融资成本以及风险控制管理的水平，必须要从融资的角度进行深入的思考，不断拓宽当前的融资渠道，增加目前的融资形式。首先，对地方政府来讲，应该积极发挥政府的职能作用，通过运用信息技术，搭建科学有效的融资平台，从宏观方面进行调控，从而为企业提供更加丰富的融资渠道，以此来提升企业对于资金管理的效率，保障企业融资平台能够充分发挥优势与作用。要想加强对融资平台资金的管理效率，政府也应该结合地方的经济需求，认清地方的市场变化情况，对企业的现金流进行合理有效地利用，从而为企业提供更大的资金周转空间，以此来提升企业的经济效益，为企业的发展注入更多的活力，从而增加企业融资方式的多样性，在最大程度上降低融资成本风险问题的出现。其次，也应该不断拓宽当前的融资渠道，紧跟时展的变化，顺应市场环境的需求，对市场的动态进行及时掌握，对当前的产品服务结构进行相应的完善，从而不断优化当前的产品服务结构，提升企业的质量管理力度，实现融资平台的健康稳定发展，提升融资平台的整体盈利效果。对于地方政府来讲，也要充分发挥市场优势，对影响市场变化的因素进行深入的分析，意识到企业经营中存在的众多问题，从而发挥资本运作的实际效果，为企业创造更多的融资渠道，降低企业可能会面临的经营风险，切实提升融资成本以及风险控制的管理质量。

（三）完善企业内部资金管理组织体系

为了切实提升企业资金管理的能力，必须要对企业内部资金管理体系进行相应的改进与完善，企业只有对内部资金管理体系存在的具体问题进行详细的分析，并做好各个环节的规划，才能够提升资金管理水平与融资能力。首先，企业要以财务部门作为主导，通过其他部门进行相应的辅助，建立相应的联动机制，提升对于资金的统筹管理，并且要加强各部门之间的联系，才能够完善当前的内部资金体系。除此之外，企业要对财务部门制定严格的标准与规定，不断拓宽当前的权限，使财务部门与业务部门紧密联系起来，实现各项业务的准确对接，加强业务部门与财务部门的合作，在最大程度上提升资金管理的整体效率，降低在融资过程中遇到的风险。其次，企业要发挥先进技术的优势，实现各类有效信息的共享，以保障企业的各项内部信息能够充分发挥应有的作用，从而实现资金的合理配置，企业只有对当前的资金管理体系进行不断地完善，才能够全面地了解当前的资金状况，提升企业的融资能力，有效地规避各类融资风险。

（四）完善企业的资金监管考核机制

企业必须结合当前发展的实际需求，完善目前的资金监管考核机制，为企业的融资成本以及风险控制管理提供重要的保障，企业只有明确当前的经营情况，有针对性地对资金管理考核标准进行明确，针对具体的考核环节，不断地进行细化处理，制定更加科学有效的考核标准，才能够为后续的资金管理工作奠定坚实的基础、提供更加明确的指导方向，有效地规避各类融资风险。企业对只有对自身的经营状况进行更加深入的分析与研究，根据企业发展的不同阶段，制定符合要求的考核指标，从企业的根本利益出发，并且具备较强的大局观，才能够提升资金监管考核的整体效率。

结语

综上所述，为了促进企业的可持续发展，必须要重视企业的融资成本与风险控制管理，提升相应的管理能力与效率，从发展的眼光看待融资成本以及融资风险问题，提高企业对于融资风险的意识，不断对企业内部的资金进行有效的整合，建立健全资金管理的监督体系，从而在最大程度上降低融资的成本与风险，保障企业能够实现健康有序发展。

参考文献

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作者：张秋燕 单位：江西公路开发有限责任公司