投资家十篇

投资家篇1

在当今日益加强的世界经济一体化进程中，对外直接投资已经成为越来越多国家的企业维持自身国际竞争力的重要手段。相应地一些投资母国政府也逐渐认识到对外直接投资虽然从短期看，会给母国经济带来损失，但从长远看，直接投资的流出必然推动本国生产的国际化进程，可以更好地发挥本国企业的优势，获得更多的资源，降低生产成本，扩大产品销售市场，促进产业结构的调整和优化。所以，这些国家渐渐地取消了或正在取消对本国企业对外直接投资的限制。不仅如此，有关国家和地区还采取了一系列的政策措施鼓励本国企业的对外直接投资。截至20世纪90年代中期，许多发达国家不仅取消了对本国企业对外直接投资的主要限制措施，诸如外汇管制和资本输出管制，并且在采取鼓励和刺激本国企业对外直接投资的国内政策措施的同时，强调增强国际间协调和合作的重要性。

各国制定鼓励和促进对外直接投资政策的总体目标在于：①增强本国企业的国际竞争力，维护和扩大国际市场份额，提高国家的经济业绩；②寻求更加有利的投资区位，降低成本、提高生产率。如将产业转移至劳动力成本更低、资源供应更为充足的地区，可获得新的比较优势；③淘汰国内夕阳产业，促进经济结构调整和产业升级。

因此，大力发展对外直接投资对于资本输出国具有重要意义，各国政府皆积极创造条件，采取一系列的政策措施和法律手段来鼓励和保护本国企业的对外投资。当然，发达国家的促进政策带有援助落后国家的成分。但不能否认，一些发达国家托帮助东道国发展经济之辞，行先占领东道国市场、扩大在东道国问题上的发言权之实。

发达国家为了鼓励和促进本国企业对外直接投资采取了一系列的具体政策措施。这些措施大致可以分成四类：信息和技术援助、直接的财政金融支持、投资保险以及税收保护。四类措施之间可能存在着交叉，例如：技术援助的过程中可能为本国企业对外直接投资的可行性分析提供一定的资金支持，所以，第一类的措施有可能与第二类的措施出现交叉。此外，这种交叉还表现在某国政府的同一机构承担着一种以上的政策任务。例如，美国的海外私人投资公司（theUnitedStateSOverseasPri—vateInvestmentCorporation）就为美国企业对发展中国家的投资提供全面的服务，即：不仅组织海外招商团、提供项目贷款，而且还对海外直接投资过程中的国家风险提供投资保险。下面就逐一介绍这四类政策措施。

1.信息和技术援助

几乎所有发达国家的政府机构或政府出资创办的全国性对外投资信息咨询中心都为本国企业和居民（尤其是投资规模较小的企业和居民）的对外直接投资提供信息和技术援助服务，从而有效地降低了它们的前期成本。这种信息和技术援助包括五种具体的措施：

（1）纯粹的信息服务，不仅为本国企业和居民的对外直接投资提供关于有关东道国的宏观经济状况、法律制度、行政管理制度和要素成本等信息，而且有些发达国家还通过建立本国对外直接投资企业的数据库等方式为一些发展中国家的企业服务，以便于为双方企业寻找投资伙伴提供方便。

（2）组织投资招商团，即通过母国政府机构的出版物、组织研讨会、投资洽谈会等方式为本国计划对外直接投资的企业提供服务，或组建赴海外投资考察团，为投资行为牵线搭桥，直接帮助跨国公司寻找投资机会。

（3）通过提供某些东道国特定产业和特定投资项目的信息，为本国企业寻找特定的投资机会。

（4）提供可行性分析以及所需的部分资金。对外投资项目的可行性分析比国内投资项目的可行性分析要复杂得多，除技术、资金、市场等因素之外，还存在国家经济政策变动、汇率波动等难以预测的风险。这就要求对外投资项目的可行性分析者站在国际政治关系发展的高度，具备国外市场预测技能，并对项目所在行业的发展程度及前景有充分了解，能够掌握现（融）资方式和手段等等。而一般来说，对外投资企业的经营者往往比较熟悉国内市场，在对外投资的知识准备过程中，往往也注重同行业或相关行业的发展状况的分析。但对国外的市场、技术、资金以及企业的发展状况，尤其是东道国的政治局势、政策取向了解并不多，使其对外投资可行性分析能力不足，必须借助专门机构的力量。

（5）为本国小型企业在项目开发初期提供诸如准备法律文书、提供融资咨询、改进技术以适应东道国的特殊要求和人员培训等方面的技术援助。例如，荷兰的发展金融公司（theNether—landsDevelopmentFinanceCorporation）1989年起制订的促进本国企业对外直接投资计划中，就为荷兰企业的对外投资提供可行性分析所需的资金，帮助它们培训管理人员，出资组织旨在促进对外直接投资的研讨会和投资招商团等一系列的信息服务。

从各国的情况看，对外投资信息咨询一般是通过国家行政机关或国内特殊机构所设的经济、商业情报中心进行的。此外，还有一些大型投资咨询公司、投资担保公司等开展对外投资咨询业务。

发达国家不仅为投资者提供发展中国家的投资机会情报，而且为与投资计划有关的暂定的技术或资金资料所进行的可靠性研究或投资前调查提供资金支持。政府所资助的调查资金，通常为调查费用的50％，该未来投资者在投资项目实现后要偿还。

为了从财政上保证这项费用，不少国家已将此项资金列入国家预算之中。在日本，提供投资情报和促进投资活动的机构是根据特别法所设立的通商产业省所属的亚洲经济研究所调查部、日本输出人银行的涉外投资研究所等；在美国，这种机构主要是海外私人投资公司。在技术援助方面，一些国家成立了民问非盈利性机构或团体，培训发展中国家的经营技术人员。如日本设立了世界经营协议会，加拿大设立了海外经营者服务机构，美国设立了受国际开发署援助的国际经营者服务队，等等。一些国家还接受发展中国家派来的政府后备实习生，负担其居留期间的费用及旅费，并对训练发展中国家技术人员的本国培训机构，也提供政府津贴。

2.直接的财政和金融支持

大多数发达国家对本国企业的对外直接投资提供金融支持，这种财政和金融支持往往与母国对发展中国家的发展援助紧密联系在一起。但是，对本国企业的对外直接投资的财政支持并不局限于发展中国家东道国，同时也包括对其他发达国家的投资支持。直接的财政和金融支持往往又是紧密联系在一起的，很多国家是由同一家机构承办的。就金融支持而言，各国承担这种业务的开发金融公司，为本国企业在发展中国家的投资提供贷款和股权融资。其中的股权融资，大多是先占有海外投资企业的少数股权，一旦该企业经营步入正轨之后，就将所持的股权转让给其他的投资伙伴。这些开发金融公司的参与，不仅为海外的投资企业带来了技术和管理经验，从而降低了投资风险，而且大大提高了投资企业在国际金融市场和东道国金融市场的融资能力。

发达国家提供直接的财政和金融支持的机构包括：日本的输出人银行、美国的海外私人投资公司、英国的英联邦开发公司（theUnitedKingdom‘sCommonwealthI）evelopmentCorporation）、法国的经济合作中心（（？aisseCenttaledeCooperationEconomique）、瑞典的产业合作基金（theSwedishFundforIndustrialCooperat.ionwith「evelopingCountrieS）、德国的投资金融公司（theGermanFinanceCompanyforInvestmentinDevelopingCountries）和加拿大的出口开发公司（theCanadianExport：DevelopmentCotl）0ra—tion）等。此外，欧盟作为一个整体也采取了一系列的促进欧盟成员国企业对外直接投资的政策和措施。

3.投资保险

许多发达国家设立专门的机构为本国企业的对外直接投资提供保险服务。然而，不同国家的海外投资保险的险种和适用的国家和地区，却有所不同。海外投资保险涉及的险种包括国有化险、战争险和投资收益的汇出险等。芬兰、荷兰、美国和瑞士等国实施的海外投资保险仅适用于本国企业对发展中国家的投资，而奥地利、瑞典和英国等国的海外投资保险则适用于本国企业对其他所有国家和地区的投资。但是，尽管不同发达国家的海外投资保险存在着上述差异，许多发达国家（诸如美国、日本、澳大利亚、比利时、德国等国）的投资保险都有着共同的前提条件，即：申请投资保险的投资项目必须符合母国的经济利益，例如：有助于增加母国的就业机会，增加母国的经济收入等国家利益。以美国为例，其海外私人投资公司从1971年以来，就为本国企业对发展中国家的投资提供包括政治风险和财务风险在内的投资保险服务。1993年以来，为了加速俄罗斯和南非等国家和地区的经济增长，美国政府责成美国海外私人投资公司为美国企业对上述国家和地区的投资提供额外的投资保险。根据估计，通过投资保险促进的对前苏联国家的投资为美国增加了10亿美元的出口收入和2万个就业机会。其中，仅美国与俄罗斯的摩托车合资企业就为美国带来了1.8亿美元的国际收支顺差①。

关于担保的风险范围，各国法规基本相同，都是对国有化险、战争险和投资收益的汇出险三种政治风险进行保险，但各国在立法上不尽一致。不仅如此，各国承保风险的责任范围也不相同。如美国的投资者可就三种风险全部进行综合保险，也可只择其中一种或两种申请分别保险。而其他国家一般对三种风险进行综合保险。各国立法中对保险费的规定也不一致。就综合保险费率而言美国最高，约为承保金额的1.5％；英国次之，为1％；接下来是法国、荷兰、比利时、瑞典等，约为0.75％；日本、德国、挪威、丹麦、加拿大等国的综合保险费率较低，仅为承保金额的0.5％左右。

投资保险由国家特设机构执行，常与政府间协定有密切关系，互为补充，具有国家保证或政府保证性质，这使它区别于私人保险。其特点是：①只限于海外私人直接投资，不涉及间接投资。②保险对象只限于政治风险，不包括一般商业风险。③政府保证的目的不仅是进行事后补偿，更重要的是防患于未然，尽可能保证事故不发生。此目的一般是依靠两国投资保证协定来达到的。作为国内法上的投资保证制度与国际法上的投资保证协定的关系，各国立法不一。如美国法律规定，双边投资保证协定是国内法上实行投资保证的法定前提，即美国只对在同美国订有投资保证协定的国家进行的企业投资，才承担保证责任。德国、丹麦也要求在一定条件下，若两国间订有投资保证协定，才实行国内保证。至于日本、澳大利亚、挪威等国则在法律上实行了单边投资保险制度，不要求以本国政府同东道国政府订立双边投资保证协定为前提，但近年来也积极利用投资保证协定，作为调整投资环境的重要手段，并确保国内投资保证（保险）制度的效力。

4.税收保护

税收是调节经济利益主体行为的有效杠杆，它直接涉及对外投资者的利益，关系到资本流动的方向与领域。由于投资母国与东道国可以基于不同的征税原则，对同一纳税人而言，东道国对外国投资者在本国境内的收入可以依据属地原则征税，而投资母国对本国投资者在海外的收人可以依据属人原则征税。这样，一个境外投资者面临着母国和东道国的双重纳税义务，加重了其纳税负担，减少了其投资利润，既不利于东道国吸引外国投资，也不利于母国鼓励海外投资。

为了避免双重课税，国际上通常采取两种方式，①税收抵免，即对外投资者在东道国已纳的税款，可以在母国应纳税额中相抵扣减，它有利于维护母国的征税权，采用这种方式的国家比较多，主要有日本、美国、英国、意大利、加拿大、丹麦、澳大利亚、新西兰、奥地利、罗马尼亚等；②税收减免或税收豁免，即只承认东道国的征税权，母国为了鼓励对外投资而放弃征税权，对外投资者的所得无论是按高于或低于母国的纳税生产率，只要是在东道国已纳税者，视同在母国已履行纳税义务，不再另征或补税。它有利于投资者，采用这种方式的国家有瑞典、挪威、芬兰、荷兰、法国、德国、比利时、波兰、捷克、匈牙利等。从具体实施情况看，采用税收抵免方式更普遍。

投资家篇2

头号赢家；“基”民

平均收益率：108．89％―125．87％

预测2007收益率：25％―30％

整个2006年是基金行业前所未有的好日子，在股票市场行情强劲上涨的推动下，凡是涉及到股票投资的基金，不论规模大小，都取得了有史以来最好的业绩。岁尾基金业也排出了收益率榜单，景顺长城内需增长、上投摩根阿尔法、上投摩根中国优势基金成为全年收益排名三甲。不过基金的分化也非常明显，就股票型基金而言，收益率最高的达到了182．22％，而收益率最低的只有55．14％，两者相差3倍多。

依照持有股票由少至多统计，平衡型基金2006年度平均净值增长率为108．89％，偏股型基金净值增长率为112．48％，股票型基金净值增长率为121．41％，指数型基金净值增长率为125．87％，这意味着，哪怕是个傻子，只要在2006年1月4日买入任何一只开放式基金，整个2006年收益都将翻番!

基金的赚钱效应，引发了居民空前的投资热情。统计数据显示，12月以来(截至2006年12月20日)，虽然基金每日开户数有所起伏，但最少的一天也有17612户，最多的一天达到了15．222万户，短短14个交易日，开户的总数逼近70万户。权威统计数据显示，2006年内基金新增开户数已经突破700万户，为历年来之最。

而2007年，这样的好景将难以持续。一举创下了全球投资基金发展史上单日募集金额最高纪录419亿的嘉实基金，不仅让人担心基金公司的管理水平和能力能否堪此重任?这些基金持有人的财富究竟能否在未来不确定的中国股市中获得增长?基金泡沫会不会破灭?基金泡沫破裂会不会影响中国股市的指数牛市格局?

展望2007，虽然大多数基金经理依然看好后市，但也不得不承认，2006那种鸡犬升天的景象再也不会出现。综合对股市预测及宏观数据，选择一只优秀基金公司的名牌基金，年度收益率将有望达到25％一30％。

二号赢家：股民

平均收益率：20％―50％

预测2007收益率：20％

2006年，是中国证券市场发生历史性转变的一年：股改收官在即，股市“牛气冲天”。“改革之年、蓝筹之年、繁荣与贡献之年。”有观察家用此形容一年来中国资本市场取得的成绩。2006年，中国股市一扫前5年的颓废，走出了一波让全球都深感震惊的暴涨行情。从行情的起点――2006年1月4目的1163．88点，到最后一个交易日收盘的2675．47点，上证综指全年涨幅达130．43％，并创造了中国股市16年来的历史新高。

不是所有人都是这波行情的受益者，根据某机构的投资者调查显示，2006年有70％的投资者在股市获利，多数被调查者的收益率集中在20％―50％之间，有21％的投资者获利在10％左右，14％的被调查者获利在50％至100％之间。

牛市来临，新股民增加异常迅猛。按照中国证券登记结算公司的数据，截至2006年12月25日，全年新增开户数276万户，较2005年的85．78万户增长3倍有余，A股账户总数达到7304．07万户，按中国13亿人口计算，平均不足20个人就拥有一个、股账户!

这一年当然不乏一夜暴富的“大师”级人物，2006年11月14日，武钢权证在当天盘中涨幅达526％，创造了中国证券市场中的空前纪录，茅台权证开盘后两日内累计涨幅接近20倍，但你更听到的是，不少中小投资者因为炒权证，几十万身家在几分钟内化为乌有。

2007年，中国资本市场股改后进入全流通时代，一切的价值都将被重新评估。两税合一将带来的业绩增长、股指期货刺激下的蓝筹溢价、大型航母回归的估值提升……诸多的“预期利好”将中国股市推上3500点或4000点并不是不可能，但前提是，你必须要有老虎般的勇气、狐狸一样的狡猾，调整来临时，跑得比兔子还快。

三号赢家：“金”民

平均收益率：25％

预测2007收益率：10％―15％

2006年金市的“吸金”效应因为资本市场的一片火热而大为逊色，但这一年，仍是黄金投资者收获颇丰的一年：黄金市场容量进一步扩大，金价也创出26年新高，相较于2005年446美元的均价上涨166美元(或37％)。这波酣畅淋漓的金市牛舞于2006年5月见顶730美元后谢幕，之前最疯狂的从3月24日至5月12日不到两个月的时间，金价从550美元单边上行至730美元，涨幅32．7％，相较于2005年4．10美元的启动上涨78％，相较于2001年253美元启动以来的大牛市上涨约190％。

大涨之后必有大跌，不少追高而来的投资者却在这场金市5月烈焰中不幸落水，而被深度套牢。在5月12日之后的23个交易日里，金价又从730美元下跌至543美元，之后半年金价振荡趋缓，年末收于620美元附近。总之这一年，“金”民有喜有忧，但总体仍是喜大于忧。

目前，国内常规的黄金投资种类大致可分为三种：实金投资、纸黄金、黄金类金融衍生品。实物黄金包括诸如市场上热销的高赛尔标准金条、招远金、奥运金条和狗年金条等；纸黄金是指在银行开立黄金存折账户，通过账户进行黄金买卖。有些银行可以通过纸黄金账户计提实物黄金，有些只能记账交易，不能提取实物黄金。这两类投资都是通过黄金价格的涨跌，低买高卖赚取差价。

展望2007，黄金分析师们预计，伊朗核问题、伊拉克内战引发中东地缘政治忧虑，金市仍将获得避险资金关注。由于国际金价以美元标的，美元的贬值势必直接刺激金价上涨。总体而言，2007年的金市可能在580～800美元区间运行，上半年会存在一波行情，目标位尚难估计，690美元可能会存在较强压力。

四号赢家：“房”民

平均收益率：15％

预测2007收益率：10％以下

2006年中国房地产市场经历了有史以来最猛烈、最严厉的政策调控，但迄今为止，国内大部分城市房价还没有下跌的任何迹象，炒房人也真的赚到了不少真金白银。北京一家大型房产中介公司经理表示，新房销售中投资性购房的比例至少占到两成。

据统计，2006年前三季度，全国的房地产购置土地面积同比减少了3％，房地产投资也相应有所下降。但根据国家统计局公布的最新数字，11月份，全国70个大中城市新房销售价格却同比上涨了5．8％。

但根据中国社科院与中国国情信息中心2006年12月底联合公布的2007年中国经济信息绿皮书，明年中国房价涨幅将有较大幅度回落，甚至由涨转跌，但北京房价涨幅放缓则要等到2008年下半年。

但炒房一族已经觉察到了压力：近期，税负不断“加码”令许多大城市的炒房人心急“吐”房。在二手房土地增值税宣布即将开征的第二周，北京一些地方的房地产交易中心交税窗口排起了长队，这已经是2006年第三次二手房集中过户了。专家告诫：工薪阶层渴盼已久的楼市“拐点”行将出现，如果在此之前盲目追高，分分钟变成前几年蔓延香港的“负资产”族群。

五号赢家：“汇”民

平均收益率：10％

预测2007收益率：5％―10％

炒股不如炒汇，没有必赚只有稳赚，这是炒汇者最爱说的两句话。但今年这句话却恰恰相反。

投资家篇3

    关键词:家庭投资理财,行为分析,投资收益,投资风险

    随着我国经济的发展,人民生活水平的提高,家庭金融资产的不断增加,投资理财已成为日益重要的问题,家庭投资理财是针对风险进行个人资财的有效投资,以使财富保值、增值,能够抵御社会生活中的经济风险,不管是储蓄投资、股票投资,外汇、保险投资,由于投资品种日益增多,所需的专业知识也不尽相同,投资方法也很难完全掌握,家庭的资产选择、组合、调整行为均定义为家庭对某一种或某几种资产所产生的需求偏好和投资倾向,本文对家庭的投资理财的这一行为进行了分析,并对家庭投资理财制胜之道和家庭投资理财风险及其规避进行了分析,希望对家庭投资理财的实践有所帮助。

    一、家庭投资理财的选择

    (一)、进行家庭投资理财选择的必要性

    家庭在投资时,首先面临的就是投资方式和领域的选择,一般应以资产的收益与风险以及相互制约关系为考虑基本点,选择某种或某几种资产,并决定其投人数量与比例。改革开放以前,在大多数中国老百姓眼里,“投资理财=银行=储蓄所”,个人金融投资给老百姓带来的仅仅是“存钱生利息”。今天的老百姓不但有能力“穿金戴银”,个人可支配的收人也达到了数万元。新的投资品种逐渐成为个人投资理财的重笋组成部分。诸如金融期货、金融期权等新兴的个人投资理财工具层出不穷,对现代个人理财投资组合影响很大。在众多的资产选择方式中,及时引导家庭利用资金市场的不景气,以较低的成本筹措社会游资,选择自己适合的方式进行理性投资,就是一种不景气市场条件下的资产选择策略。

    如2006年前的中国股市十分低迷,有不少头脑清醒,有远见的投资者,敢以两分的利率向自己的亲朋好友借钱和筹集未到期的银行定期存单,他们将存单用于银行的抵押贷款,并将贷款和借来的资金存入银行用于购买股票,由于投资机会把握准确,投资方式选择合适,结果不到一年,2006年下半年股市兴旺,他们购买股票的收益率达到100%,获得了令人咋舌的高回报。理论与实证分析表明:家庭对资产的选择标准大都是以带来近期新的收人或收人相对量的增加。根据财力和能力使投资多元化,但要避免盲目从众投资、借钱投资。金融投资工具大体分为保守型的如银行存款,成长型的如债券、基金等;高风险高收益型的如期货、外汇、房地产等;精专业知识的如邮品、珠宝、古玩、字画等。尽可能地使投资多元化,但切记不要盲目从众投资,要发挥个人特长,尽可能多元投资,获得最大收益。

    (二)、家庭投资理财的品种

    当前,新的投资品种逐渐成为个人投资理财的重笋组成部分。诸如金融期货、金融期权等新兴的个人投资理财工具层出不穷,对现代个人理财投资组合影响很大。现在家庭投资理品种主要有:

    1.银行存款。对普通百姓来讲,存款是最基本的投资理财方式。与其它投资方式比较,存款的好处在于:存款品种多样、具有灵活性、具有增值的稳定性、安全性。在确定进行储蓄存款后,投资者面临着存款期限结构的选择。投资者选择的主要是活期还是定期,在定期存款中,是只存一年还是更长的时间,这主要看将来的收人和支出状况,以及对未来其它更好投资机会的预期和把握。

    2.股票投资。在所有的投资工具中,股票(普通股)可以说是回报率最高的投资工具之一,特别是从长期投资的角度看,没有一种公开上市的投资工具比普通股提供更高的报酬。股票是股份有限公司为筹集自有资本而发给股东的人股凭证,是代表股份资本所有权的证书和股东借以取得股息和红利的一种有价证券,股票己成为家庭投资的重要目标。

    3.投资基金。不少人想投资股市,但是不懂得如何选择适合自己的股票,最理想的方法是委托专家代做投资选择,这种投资方式便是基金。投资基金是指通过信托、契约或公司的形式,通过发行基金证券,将众多的、不确定的社会闲散资金募集起来,形成一定规模的信托资产,交由专门机构的专业人员按照资产组合原则进行分散投资,取得收益后按出资比例分享的一种投资工具。与其它投资工具相比,投资基金的优势是专家管理、规模优

    势、分散风险、收益可观。家庭购买投资基金不仅风险小,亦省时省事,是缺少时间和具有专业知识家庭投资者最佳的投资工具。

    4.债券投资。债券介于储蓄和股票之间,较储蓄利息高,比股票风险小,对于有较多闲散资金、中等收人家庭比较适合。债券具有期限固定、还本付息、可转让、收人稳定等特点,深受保守型投资者和老年人的欢迎。

    5.房地产投资。房地产是指房产与地产,亦即房屋和土地这两种财产的统称。由于购置房地产是每个家庭十分重大的投资,所以家庭要投资于房地产应该做好理财计划;合理安排购房资金并随时关注房地产市场变化,以便价格大幅度看涨时,卖出套现获取价差。在各种投资方式中,投资房地产的好处是其能够保值,通货膨胀比较高的时候,也是房地产价格上涨的时期;并且,可以房地产作抵押,从银行取得贷款;另外,投资房地产可以作为一份家业留给子女。

    6.保险投资。所谓保险,是指由保险公司按规定向投保人收取一定的保险费,建立专门的保险基金,采用契约形式,对投保人的意外损失和经济保障需要提供经济补偿的一种方法。保险不仅是一种事前的准备和事后的补救手段,也是一种投资行为。投保人先期交纳的保险费就是这项投资的初始投入;投保人取得了索赔权利之后,一旦灾害事故发生或保障需要,可以从保险公司取得经济补偿,即“投资收益”;保险投资具有一定的风险,只有当灾害或事故发生,造成经济损失后才能取得经济赔偿,若保险期内没有发生有关情况,则保险投资

    全部损失。家庭投资保险的险种主要有家庭财产保险和人身保险。目前,各大保险公司推出的扮资连结或分红等类型寿险品种,使得保险兼具投资和保障双重功能。保险投资在家庭投资活动中不是最重要的,但却是最必要的。

    7.期货投资。期货交易是指买卖双方交付一定数量的保证金,通过交易所进行,在将来某一特定的时间和地点交割某一特定品质、规格的商品的标准化合约的交易形式。期货交易分为商品期货和金融期货两大类,对期货交易的选择要谨慎行事。

    8.艺术品投资。在海外,艺术品已与股票、房地产并列为三大投资对象。艺术品与其它投资方式相比较,具有以下优点:一是投资风险小。艺术品具有不可再生性,因而具有极强的保值功能,其市场波动幅度在短期内不很大,所以投资者能把握自己的命运,安全性强。二是收益率高。艺术品的不可再生性导致艺术品具有极强的升值功能,所以艺术品投资回报率高。但同时,艺术品投资缺陷也较突出:一是缺乏流动性,一旦购进艺术品,短期内不一定能出手,其购人与售出之间的期限可能长达几年、几十年、上百年,对于资金相对不太宽裕的一般家庭是不现实的。二是一般情况下艺术品的鉴别需要较强的专业知识,不具有鉴定能力的家庭和个人还是谨慎行事。

    二、家庭投资理财的组合

    不管是金融资产、实物资产,还是实业资产,都有一个合理组合的问题。从持有一种资产到投资于两种以上的资产,从只拥有非系统性的单一资产变成拥有系统性的组合资产,这是我国家庭投资理财行为成熟的重要标志,许多家庭已经认识到具有实际经济价值的家庭投资组合追求的不是单一资产效用的最大化,而是整体资产组合效用的最大化。因为资产间具有替代性与互补性,资产的替代性体现在各种资产间的需求的多少。

    相对价格、大众投资偏好,甚至收益预期的变动均可能呈现出彼消此长的关系。资产的互补性表现为一种资产的需求变动会联动地引起另一种或几种投资品的需求变动,如住宅和建材、装修业的联动关系等。所以从经济学的角度不难证明,过多地持有一种资产,将产生逆向效应,持有的效用会下降,成本上升,风险上升,最终导致收益的下降。这不利于家庭投资目标的实现,而实行资产组合,家庭所获得的资产效用的满足程度要比单一资产大得多,这经常可以从资产的持有成本,交易价格、预期收益、安全程度诸方面得到体现。比如,市场不景气时,一般投资品市场和收藏品市场同时处于不景气状态,但房市、邮市、卡市、币市、股市、黄金首饰、古玩珍宝的市场疲弱程度并不相同,有的低于面值或成本价,有的维持较高的价格,也是有可能的,这时头脑清醒,有鉴别能力的投资者,会及时选择上述形式的资产中,哪些升值潜力大的品种进行组合投资,也会获得可观的效益。我国已有不少家庭不仅可以较自如地运用资产组合的一般投资技巧,在投资项目上注重资产澡的替代性和互补性,做到长短结合,品种互补,长期投资与短期投机互为兼顾,并且在市场的进人与退出技巧上亦能自如运用。自有资金与他人资金互相配合,从而使家庭投资理财的效益大力提高。这是效益较佳的资产组合方式。

    资产投资需要组合,才能既有效益又避开风险,许多家庭已懂得这一道理,并付诸于自己的投资活动中,但通过大量实证分析,我们发现,有不少家庭,只是单纯地将增加几种投资品种,缺乏内在联系的“凑合”在了一起,并不考虑资产间如何组合才能做到有比例地相互联系和相互结合。其实资产组合是优化家庭财产结构和资产结构,变短期的低收益资产组合为长期的高收益资产组合的一系列活动。有一部分家庭,以中老年家庭为主要构成部分,他们的资产组合中,投资意识不强,保值的意愿使其资产过份向低风险低收益的品种集中,比如储蓄可能占银行与金融资产的85%以上,证券投资的比重过小,其家庭的实物资产多选择有较强消费性质的耐用消费品,是一种较典型的低效益资产组合方式;也有的家庭,以年轻夫妇为重要构成部分,其家庭投资又过份向高收益高风险的品种集中,带有明显的追求投机利润的家庭投资组合,如过份投向股票、期货、企业债券、外汇等形式,甚至为贪图高利参与各类社会集资,一旦失手,往往可能血本无归。这也是一种低效益的资产组合方式。还有的家庭虽然也认识到了高收益与高风险并存的道理,并开始按多品种,多期限组合投资项目,但对投资与投机的双重功能,相互关系,对投资项目的市场分割与转换认识不足,以及自有资产与他人资产的关系处理上容易失误,这也是低效益的资产组合方式。

投资家篇4

关键词：家庭；投资理财；规划分析

博多・舍费尔曾说过：“为未来做准备的最好方式就是筹划他，理财不仅是筹划未来，更重要的是购买未来。”投资理财在现代中国已经成为一个热门话题，也逐渐越来越成为人们关注的焦点。

一、为什么要进行家庭理财投资规划

随着我国经济的发展，我国国民收入不断上涨，理财规划也成为了我们生活中不可或缺的一项活动。不同的家庭生命周期阶段，不断上升的通货膨胀都要求进行必要的投资理财规划。

（一）家庭生命周期特点要求进行规划。家庭生命周期是指人们的单身期，家庭形成期，家庭发展期，退休前期和退休期这五个时间周期。人们在不断成长的过程中，对于报酬的预期，以及他们自身风险承担能力也不断变化着。从单身期到家庭形成期，到家庭型成长期，再到退休前期，最终到退休期，人们对于报酬的预期会由高降低，所以其相应的风险承担能力也是处于不断下降的。所以在不同年龄段，人们需要不同的理财产品为其制定相应的投资计划，也需要通过投资理财来满足自身的利益需求。

（二）通货膨胀要求家庭必须进行理财。近几年我国经济发展的过程中，通货膨胀率却也处在不断地上升的态势。表面上人们的货币多了，可是其实货币却不值钱了。甚至通货膨胀率高于银行利率，以至于人民出现“负利率”情况。为了缓解这种矛盾，投资理财的作用也越来越明显。

（三）家庭财富日益增加需要进行规划。人们生活水平近几年的到快速提高，人们可支配财富也越来越多。可是正因为人们钱多不知如何使用，从而造成了我们自身的规划不当，以至于过度的浪费。而人们也希望推动自身家庭的财富增长。因此一个合理的理财投资计划便可以合理规划自身的财产，既在保证自身的财富合理使用，又可以增加其额外的收益。投资理财规划显得如此重要。

二、常见家庭理财投资经融工具

（一）储蓄。储蓄存款是居民将暂时闲置的资金存放在银行等存款机构进行保管，同时赚取利息收益的理财行为。储蓄存款是我国最古老的金融产品，也是目前我国大多数家庭选择的金融投资工具。其作为大众百姓主要选择的理财产品，主要因其具有高灵活性，品种相对齐全，安全性高，增值稳定深受人们支持喜爱。

（二）债券。债券是一种金融契约，是政府、金融机构、工商企业等直接向社会借债筹措资金时，向投资者发行，按一定利率支付利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。人们可以通过购买债券获得定期或者不定期地利息收入并且投资者可以利用债券价格的变动，买卖债券赚取差额。债券由于由镇府机构直接发放，其收益比较稳定，风险较小。

（三）基金。基金是由具有资质的专业投资机构成立的集合理财的一种方式。基金投资整体收益比银行理财更高，具有专家理财、积少成多、分散投资风险、透明度相对较高等优势，当然，风险也相应要高些。它适用于缺乏专业知识又愿意承担一定风险的追求高收益的家庭购买。

（四）股票。股票是股份公司发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。人们通过购买股票对外投资，进而获得相应的股利和买卖价差。股票在我国投资市场上因为其高利率受到不少投资者喜爱，可其高风险性也会产生很多负面结果。

（五）保险。保险指投保人根据合同约定，向保险人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故因其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄、期限等条件时承担给付保险金责任的商业保险行为。现在社会，随着风险发生频繁且意识增强，越来越多的人愿意购买各类保险来应对各种突发状况。

（六）房产。近年来我国房产投资是大热门。人们通过以房产为投资对象来获取利益。其按对象按地段分投资市区房和郊区房；按交付时间分投资现房和期房；按卖主分投资一手房和二手房；按房产类别分投资住宅和投资商铺。房产投资成本高，时间长，风险较高。

（七）其他。除去这六项主要的理财方式，社会上还有很多其他的投资理财方式。例如最近几年兴起的p2p（网络贷款），它是新兴的互联网金融模式，因为收益高、灵活性大、投资理财门槛低而受广大人们接受。其外还有珠宝，期贷、信托等理财投方式。

三、家庭理财投资现状及问题分析

（一）现状

1、储蓄存款比例占主导地位不变。储蓄存款在中小型家庭中占据其主要的投资地位。现大多数中小资家庭，为保障自身必要开支的情况下，为减少投资的成本同时又给家庭带来稳定的投资收益，所以大多愿选择储蓄投资。

2、债券呈下降趋势。债券作为国家政府机构、金融机构发放的一种金融契约。往往其专业性较强，因此作为非专业性的大部分家庭来说，债券带来的经济效益较少，所以对于债券的购买力呈不断下降趋势。

3、房产投资占比高。随经济发展，人们生活水平的上涨，人们手中的“闲钱”更多，为获取更高的利益，又能得到实际的资产，人们对于房产投资的力度加大，房产投资也在不断升温状态，尤其一二线城市，房价上涨过快，不少家庭拥有2套甚至更多房产。

4、股票资产占比逐渐增加。股票作为一种高利润高风险的理财产品，以往人民大多都谨慎选择进入。但随着人们可支配资金的增长，这种情况得到改变，人们越来越愿意尝试股票这一投资产品。像2015年时股票市场前景大好，很多人因此获利较多，以至于股票的投资额不断增长。

5、保险资产占比稳中有升。保险作为一种面对突发状况的结果有效的责任保险金。人们在自身生活水平提升中，愿意为自己的生命安全，儿女教育，资产保护等方面签订保险合同来应对突况。

（二）问题

1、金融资产结构过多集中于储蓄，通货膨胀风险较大。我国大多居民在银行储蓄投资中过于集中。银行利率低，其存款后其经济效益较小。在面对日益上升的的通货膨胀中，银行储蓄风险系数极高。其过多的钱币不断贬值，其实际购买力大幅度下降，钱的数量增多但其实际价值却降低，手百姓损失巨大。而像其他投资方式，受其他因素影响，更能灵活有效的避免通货膨胀中产生的问题。

2、家庭理财组合资产抵御风险能力较差。就我国现在的投资情况，我国的家庭理财组合资产的分配比例不合理。人们往往在某一种或两种投资上投入大比例的资产，以至于其应对现在经济市场的风险的能力处于下风状况。例如很多家庭大多选择银行存款作为投资方式，但在面对高风险时，人们往往损失巨大，又由于无其他投资资金与投资项目，以至于自身亏损巨大，无法高效解决。

3、群众投资理财知识的缺乏，从众心理明显。我国投资理财的发展还不完善，人们对于投资理财的理解以及其专业知识处于缺乏状况。在面对各种各样的投资产品选择，和投资的方式的计划上，人们大多处于跟着“潮流”走，盲目从众。例如在进行股票投资时，往往大多数家庭专业知识缺乏，以至于只能跟着“专家”买，跟着大众选，而往往入股的资金却一去不返。

4、缺乏专业的家庭理财服务人员与机构。在中国近几年的投资理财市场上看，懂技术且综合素质高的理财人员处于相对缺乏的状态，导致我国理财投资行业发展缓相对慢。我国专业投资机构也相对较少，无法建立一个专业的巨大的专业理财平台，以至于存在普通老百姓对于理财投资了解少，投资不合理，理财计划不完善等问题。

四、家庭理财规划建议与策略

在认清楚先投资现状后，我们需制订一份符合家庭情况又能使收益最大化的理财计划。这既需要我们树立正确的理财观念，也需要政府及其他部门的政策完善及改变。

（一）树立正确的理财观念。作为投资者我们应积极主动学习理财知识，并且将之转换为处理投资项目和避免风险的技巧。然后根据自身收入水平、消费水平以及风险偏好程度来选择其相应的理财产品。在理财过程中坚持具体问题具体分析，既不盲求利益，又能自主承担风险。但在不断变化的经济情况下，根据不同的时间段的具体情况再不断调整变化。又应在不同类型的家庭情况下选择不同理财方案，用来减轻其风险程度。

（二）合理制定理财方案。家庭投资理财过程中，应首先了解自身的家庭状况。对自身收入多少，收入的稳定性，资产情况，家庭财政支出以及家庭的开支状况等有全面的分析。进而针对家庭的基本情况，做出对投资理财的期望，更有利于理财的合理配置。

在制定方案时，我们应考虑方案的合理性，时效性。并且应该在我们对自身家庭自身财务状况和所存在的问题全面了解后，做出一个完整全面的理财计划。在这过程中，为应对特殊情况发生，我们应建立自身的家庭应急基金。我们还可以选择适合自身的保险，以降低家庭成员发生意外或重疾时带来的经济损失。

（三）资产配置比例适当并进行动态调整。资产配置是指根据投资需求将投资资金在不同资产类别之间进行分配，通常是将资产在低风险、低收益证券与高风险、高收益证券之间进行分配。 通常认为，家庭资产合理配置比例是，家庭收入的40%用于供房及其他方面投资，30%用于家庭生活开支，20%用于银行存款以备应急之需，10%用于保险。 但这一比例并不是一成不变的，可以根据家庭所处的不同阶段及实际情况进行相应调整。

（四）大力发展和完善专业家庭理财服务。为增强大众的理财意识和解决大众理财过程中的问题，我国应大力发展家庭理财型服务，建立专业的理财投资顾问机构，为投资理财的家庭作出技术性指导与合理性建议，为其制定专业合适的理财规划。

投资理财已经成为我国家庭重要的管理和获取财富的方式之一。银行存款、股票、房产等以深入到我们的生活之中。但面对投资理财我们不能凭着感觉进行自己的资产配置，盲目理财，而应该有一个良好的投资理财计划，找到适合自身家庭发展的理财计划。

参考文献：

[1] 吴琼，于津津、我国家庭理财存在问题研究[A].金融视线.2015.10

[2] 沈衫.家庭投资理财的道与术.理财顾问2015.10

[3] 杨烨.当前我国家庭理财规划的存在问题及导解思路研究.2010.10

投资家篇5

1.1家庭投资需求程度强。在笔者看来，家庭投资理财的需要程度强，首先表现为银行储蓄大转移的现象，通过笔者的调查结果表明，今年第一季度，我国居民对于储蓄的欲望连续降低，已达到六年以来的最低水平。在这种情况下，今年我国股市行情持续走高，所以许多股民将自己的家庭存款从银行转移到股市中，这种大转移的现象在年初还不甚明显，但是到今年3月份达到了一个高潮点。其实这种现象非常容易解释，一些通过炒股的股民赚取了一些利益，然后带动更多的人进入股市，股市行情就这样被人为抬高，通常也被称之为跟风行为。这是我国公民思维习惯的一种特点，看到什么渠道能够“发家致富”就一股脑地冲进去，甚至有些人还会将自己的全部家当投入进去。这种思维方式在投资理财方面笔者认为需要慎重，在了解某种渠道可以赚取更多利益之后，还应该考虑自身的经济情况和抗风险能力，任何投资都是存在风险问题的。除了股票之外还有债券、基金，与股市并称为金融理财的“三剑客”，今年这“三剑客”的行情都较为不错，为一批投资者带来了财富，刺激更多想要投资的人进入进去。

1.2理财产品种类多。通过以上阐述，我们可以知晓，现在许多家庭已经不再偏好储蓄，从央行降息开始，更多的人将自己家庭的理财工作投放到金融投资方面，所以在短短几年时间内，催生了一大批投资理财工作者。正如我们所了解的一样，股票、基金、期货、理财保险、银行理财产品像喷井似的涌现出来，在几年之前，从未想过银行也会做理财产品，在几年之前一直认为保险只是寿险和车险，但是在如今，这些思维界限都被打破。笔者站在经济学的角度来思考，其实这种现象很正常，当社会对于储蓄不再偏好时，为了维持住自己的资金源，银行必须改革，投其所好，将大众关注的投资理财引进来，这样才能继续运转下去。对于保险公司来说也是如此，只做寿险和车险，购买者通常都是寥寥无几，将投资理财产品引入之后，大众的关注程度增强，就会激发保险行业的发展，并且在国外投资理财就是从保险中划分出去的，只是我国对于保险的认识还不足，才会造成这种现象。

1.3投资从有形走向无形。关于这点笔者有深刻的感受，20世纪初，房地产刚刚火起来，当时炒房的人大赚了一笔，再加上房地产商的刻意压盘，外来务工者对于房子的刚性需求，众多因素在20世纪初刺激了我国的房价。当国家养老、养儿防老都靠不住时，房子似乎成为了一批60、70后养老的依靠，所以在当时国家各省市自治区都开始大兴土木，开发一栋栋的楼盘，供投资者购买。从2000年到2008年，短短几年时间许多城市的房价都翻了一倍不止，在这种利益暴增的情况下，国家的管制政策就像一盆冷水，将房地产投资热情浇灭。从2010年开始到现在，笔者明显感受到投资者从有形投资走向了无形投资，股票、基金、期货还有现货黄金白银成为了投资者的新宠，这些投资项目具备网上操作、收益速度快等特点。不需要人们扎堆股票交易所，不需要用实物来兑换金钱，现在用鼠标点击几下就可以轻松完成，许多白领利用午间休息时间就可以完成交易，非常方便。

2、中国家庭的金融投资趋势

2.1储蓄的偏好程度会持续走低。当大众形成了投资理财的概念之后，就会将自己一部分的储蓄投放到投资市场中。所以无论家庭经济实力如何，都只会保留一部分的资金，这些资金存在银行中很长时间都不会变动，所以在短时间内，国民对于储蓄的偏好程度会持续走低。

2.2无形投资胜于有形投资。通过前几年的房地产可以明显看出，现在人们对于房子的投资偏好程度降低，这种投资偏好不仅仅针对房地产，而是影响了整个有形投资市场。在多年之前，许多人认为只有看得见摸得着的才能够让自己心安，几年之后许多无形的投资渠道打破了这种思维界限，并且在未来一段较长的时间内，这种思维理念很难再度被打破。

3、结束语

投资家篇6

嘉宾简介：

章苏阳：IDG资本（北京）合伙人

陈敏：崇德基金北京首席代表

姚锦聪：德信丰益资本执行合伙人

王世渝：北京安控投资执行董事

土豆网、赶集网、真功夫，三家公司均遭遇夫妻婚变并股份纷争，严重影响了公司发展、上市进程，今日资本投资了这三家公司，可谓“连中三元”，由此今日资本总裁徐新被认为投资有误或倒霉。风险投资家对“夫妻档”的风险有何看法及防范措施，在他们看来夫妻档该如何高效合作？本刊2011年4月专访了4位风投家。

《董事会》：在投资公司时签署的协议中，有无对创始人/大股东夫妻婚变等引发的公司股权纠纷、内斗等风险做出相应的防范？如无，将来会有怎么样的防范措施？

章苏阳：大部分没有，少部分有。在投资土豆网之前有，投资土豆网时没有，当时CEO王微还是单身，他拥有的股权自然是婚前资产。在签投资协议时，我们做的规避风险的措施，更多是针对假定一些特别情况，比如遗产继承，这样公司控股权可能发生变化。对国外结构的公司，比较容易，一般是约定公司回收股份，价格也是谈好的。在国内，公司不能回收股权，就约定卖给股东。另外，买保险。

陈敏：在我们的交易结构、尽职调查中，夫妻问题不是特别的重点，除非在尽职调查中发现有蛛丝马迹的话才会做特别的设防。有个项目，因为夫妻间的问题，我们没投。夫妻离婚了，没有告示，在离婚协议中，他们对美国的市场做了一个分割，这会涉及到投资后商业模式、利益分开的问题，如果他主动告示，拿出协议来，也就没问题了。婚变引发的股权纠纷等，在中国一般靠家庭观念、传统文化、道德来约束的，不是法律。我们投资的公司中，没有夫妻反目的。对夫妻共同创业而且共同持有股权，我们一般会比较敏感，有的时候可能就特意不去碰。对创始人夫妻婚变等引发的公司股权纠纷等风险防范，以前没有做，以后也不会特别做，比如尽职调查中离婚夫妻财产分割之类。但是在尽职调查中会发现蛛丝马迹，比如夫妻感情好不好，是不是二婚等，在闲谈话语中就可以了解，一旦察觉就会有警觉――更多是对创业者人品、风格，直觉上会有些把握。一般来说，有问题就不会去做了。

真功夫这个案例，在海外来看不是问题，这是中国特定环境下产生的。事后遇到这种问题，倒霉吧，投资是有风险的。从交易结构、法律安排上看，对于已经发生的这几件事，问题也避免不了，事实上是民事纠纷，要上市就成了敏感的事情。在国内，这种问题靠一个协议约束，不是太靠谱。

姚锦聪：在投资时签署的term sheet中，不会对创业人的婚变可能引发的股权纠纷作出条款来限定。因为做投资，有既定的风险存在，有一些是必须要面对的，不能通过限制企业家的个人婚姻问题来实现基金自身的风险控制。

王世渝：我们做过，遇到过婚变的事情。夫妻创业的行为越来越多，类似的问题也会越来越多。从投资人来讲，一定不要考虑他们之间是什么关系，管他是父子、夫妻、兄弟，投资人就是在做投资，只当他们是股东，他们之间是股东与股东之间的关系，一定要让被投资的企业产权是非常清晰的。不能让父子、夫妻等关系的变化而引起股权结构的变化。投资时，要看夫妻两个人拥有的股权的完整性和独立性。真功夫那几个案例，就是忽视了因为夫妻关系可能对公司股权带来什么样的影响。我们遇到的案例更精彩，原来女的是大股东，创业把公司做很好了，增资扩股后男的做大股东，一离婚，女的被赶出去了。这样就出现问题，第一，老婆的股权怎么退出去，怎么估价；第二，老婆更懂这个生意，会不会反目成仇，成为竞争关系。

《董事会》：在您投资的公司中，创始人夫妻同时在公司任职高管的，存在哪些特别的公司治理问题？

章苏阳：有这样的问题，但问题比大家想象的要小。如果夫妻双方都有能力、按照正规的公司治理来做，几乎没有影响。很多事情是中国人认可的，比如皇帝的儿子做皇帝。公司确实是夫妻两人创办的，他们能力又够，都在公司做高管，大家认可。如果仅仅是有血缘关系在公司做高管，还算简单，如果是兄弟公司，兄弟的妻子都在公司，那就复杂了。

陈敏：有。我们碰到的都是创始人一方比较强势，没有碰到都强势又共同起家创业的。原则应该是家里的事家里办，公司的事公司办。治理结构一个方面就是去家族化。治理方面，公司一把手的胸怀很重要，是把公司做家庭后院还是公众存在，这是不一样的。所以，你在看一个公司的时候，首先考察团队，首先是一把手，公司是否具有开放的文化，外面请的职业经理人是不是真的相对有职有权？这个尽职调查一看就能看出来。投资后，如果遇到治理问题，还不能用外国人的办法，得用中国人的办法，底下沟通，喝喝小酒，晓之以理，和为贵。

姚锦聪：曾投资的公司中，存在夫妻同时任职高管的情况。通过尽职调查发现二人的职能分配不会造成问题和障碍。

王世渝：夫妻管理员工，员工是把你们看做高管还是夫妻？另外，有时候考虑到夫妻关系，夫妻两个人之间就不好管理了――关键还是看他们怎么处理好。

《董事会》：您对创始人夫妻在公司股权方面的安排有何建议？夫妻二人同时在公司任高管，他们二人该如何高效合作？

章苏阳：股权方面是他们自己安排。在投资时，没有人告诉我他们夫妻两人婚前财产公证、婚变后的股权安排。投资时，我们会对人做调查。如果夫妻两人的想法、能力、道德等差很远，一般我们是不会投的。

陈敏：股权安排方面属于私权。谁是大股东、小股东，谁说了算，这个法律上清楚。投资时，我们没有权力对人家说夫妻股权安排的事，只能自己做选择。股权比较分散，上市的时候容易产生实际控制人起义，我们只能告诉人家，做不做是他自己的事。站在公司团队稳定、股东构成、公司风格的角度，股权相对集中一些好。夫妻都任公司高管，如何合作，一事一议吧。国美黄光裕杜鹃，就是互补。

投资家篇7

关键词：家庭理财基本原则

中图分类号：TS976.15 文献标识码：A 文章编号：1674-7712 （2012） 18-0054-01

本文阐述了什么是家庭理财、家庭理财的必要性、家庭理财主要包括哪些方面以及家庭理财的基本原则进行了如下分析探讨。

一、什么是家庭理财

家庭理财的意义就是怎样学会有效的、合理的支配自身的财产，让自身的采取用的更有价值一些，最终能够达到最大限度的满足自身的生活所需，另外，就是利用理财和金融的方法将其对家庭的经济状况有计划、有条理的进行管理，另一方面，合理的家庭理财还可以使提高社会福利、节省社会资源等方面的优点。

二、家庭理财的必要性

理财劳心又劳神，何必理财？——因为，只有学会聪明的理财，这样就可以给家庭带来没好牌的生活享受，现在，随着物价的调控，家庭的收入支出的不断增长越来越影响家庭消费的行为标准，因此，学会家庭理财就变得原来越重要了，并且得到了广大家庭的重视，那么，也就是说家庭理财是摆在每个家庭面前不可忽视的问题之一，但是目前，对数认得家庭收入并不是很高，没有什么多余的款项能够节省出来，根本没办法谈到理财，但实际上，这是不正确的一种想法，必须要调整观念，就更应该好好的学会家庭理财了。

三、家庭理财主要包括哪些方面

一般来说，一个完备的家庭理财计划包括八个方面：

（一）职业计划。在进行选择职业的时候，首先要正确的对自身的性格、能力、爱好、收集有关的工作机会等信息进行评价，最后在真正的确认自己的工作和实施计划的工作目标。

（二）消费和存款计划：在进行制定自身一年之内的收入汇入支出的情况，具体该怎样存储和消费，要制定出计划。此计划有关的任务是编制资产负债表、年度收支表和预算表。

（三）债务计划：要对自身的债务计划进行严格的控制，将其控制在一个适合的水平线上，药师债务的水平尽可能降到最低。

（四）保险计划：随着事业的不断地发展成功，对于薪资方面也会你不断的提升，会拥有更对的财产，这时就会需要对自身的财产和个人的信用进行保险，另外，为了自己的家人要进行人寿保险，最重要的还是应付疾病和其他的意外的保险，需要医疗保险。

（五）投资计划：每当自身的财产积累的越来越多的时候，就需要进行投资，这样就能够保证自身的财产的收益性会越来越多，，最迫切的就是寻找一种投资组合，能够把收益性、安全性和流动性三者兼得。

（六）退休计划：退休的计划最主要的包括退休以后的消费，另外能够保证在不工作之后还能够正常领导工资，来满足这些日常生活中的需要，那么是光靠社会的养老保险是远远不够的，必须在有能力有在工作的时候存下的继续进行积累退休金，以保证退休的资金作为补贴。

（七）遗产计划：也就是说想要继承人得到财产的那税点降到最低标准，最好的方式就是实施遗产计划，可以将部分的财产以赠送的形式转增给继承人，这就是遗产计划中的一项最主要内容，之一。

（八）所得税计划：个人的所得税就是政府对其个人成功的分享，只要在合法的基础上，就可以通过调整行为达到避税的目的。

四、家庭理财的基本原则

第一、对于合理布局，基本开销、应急储备、家庭保障、理财投资应该都有所安排。

1.基本开销。目前，现在很多的家庭的各种贷款应经超出了平时总数收入的50%，因此，在进行理财的时候要将贷款的支出要不得超过家庭支出的30%，如果超出的话，这样就会形成生活的会有负担。

2.应急储备：要准备好家庭的固定支出，4-6个月的。

3.家庭保障：随着年龄的不断增长，要逐渐的形成保险的概念，例如：意外险、医疗险、寿险等都是作为以后的生活保障，那么，在家庭保障可以够6年左右的生活费用，即使是出现任何的意外，还可以够72个月的生活费，在进行家庭保障保险的时候，建议保险的支出费用不得超过总收入的10%左右，这个标准是最为适宜。

第二目标清晰，知己知彼

首先是理财的目标必须是明确的，只要有明确的目的，就能够矜持，最终达到想要的结果。，另外，在现在的理财市场上是有理财的工具的，有理财产品的提供者，像基金公司、银行等相关的金融机构，如果已经确立好目标的话，这些专业的人士就会给出你最专业的理财信息：例如：

1.储蓄类产品。活期、定期储蓄。

2.保障型产品。主要指各种保险产品。

3.理财投资产品。国债、货币市场基金、银行理财计划、其他类型基金、股票等等。

第三、时间很重要，收益很重要。

由于有复利的作用，在一定收益率的前提下，越早进行理财，那么结果收益的就很多，据数据统计，在以前的几十年中，一般的小型公司股票涨的最快的平均每年是高于12%左右，一般大型的公司是高于11%，随着数字所代表的意义不单单是长期投资概念，还是就是想要有不同的收益就必须有不同的透投资。

五、结束语

由此得出结论，家庭中的投资理财是很系统的而工程，只要有科学的建立理财的思想观念和目标，就能够使季婷婷的投资理财真正的成为帮助我国经济发展的重要的支撑点，只要这样，才能真正的推动我国经济法快速发展。

参考文献：

[1]柯静.家庭投资理财ABC[J].时代金融，2004，11.

[2]董雪梅.家庭投资理财之我见[J].金融理论与教学，2003，2.

[3]薛韬.家庭投资理财之道[J].国际市场，2001，11.

[4]张勤朴.家庭理财与保险投资[J].上海保险，1998，08.

[5]庄乾志，刘光伟.家庭投资指南，石油工业出版社，2005，6.

[6]张小平.家庭投资理财应具备什么样的金融意识[J].投资与理财，2002，05.

[7]田文锦.个人理财规划[M].北京：中国财政经济出版社，2008.

投资家篇8

“国家队”进场“买买买”

中国证券金融公司（下称“证金公司”）与券商联合救市正吹响第二次号角。但与7月初的救市行动相比，本轮救市在手法上依然有诸多不同，首先就表现在股票标的的选取上。

此前证金公司的疯狂“扫货”饱受争议。wind数据显示，在两个月前的那轮救市中，证金公司购买的股票数量达101只，其中既有“中字头”的绩优股，也有业绩并不怎么突出，甚至亏损的垃圾股。这些个股覆盖沪深两市主板、中小板及创业板，行业则涵盖化工、航天、科技、农业等各个领域。

在8月29日由第一财经支持举办的亚布力论坛上，企业家、经济学家以及金融证券人士纷纷发表自己的看法。以高盛亚洲投资管理部董事总经理哈继铭为代表的不主张救市，而金融证券人士则认为该救，至于救的方式值得探讨。

而在最近的救市行动中，证金公司却将目光只盯住蓝筹股，尤其是银行股。

香颂资本执行董事沈萌认为，本轮救市时“证金公司或许会吃一堑长一智”。他表示，证金公司之所以二次聚集券商资金，主要是因为第一次救市虽然声势浩大，但整体行动略显杂乱无章，并未显现出稳定股市波动、稳固投资者信心的效果。

沈萌说，这轮救市不能像上次那样既想拉指数又想拉个股，应明确目标集中焦点，提高资金投放效果，让投资者看到救市效果从而恢复信心。“从投资者心理角度看，单纯拉指数无助于恢复整体市场信心，只能作为短期临时性措施或止痛药。想要改善股市，唯一行得通的仍然是进行结构性改革。”

“国家队”有钱也扛不住

随着以证金公司为主的国家队被曝出的资金规模越来越大，市场越来越好奇，国家队这么多钱究竟是如何救市，为了托市究竟买入了多少筹码呢？

据了解，证金公司可以动用的资金规模达到了2.5-3万亿元，但“钱依旧不够用”，还在继续以各种形式筹集资金，总规模可能高达4万亿元。

9月1日，多家券商齐发公告，表示将按净资产的20%进行出资，划至证金公司账户统一进行投资，其新增入市资金高达1004亿元，其中部分新增资金或已划付至证金账户。国家队再获千亿弹药，对当前摇摇欲坠的A股来说无疑具有一定提振作用。

然而，自8月18日以来，股指持续暴跌。从盘面上看，各板块集体跌停。即使是被誉为“王的女人”，“证金概念股”仍难逃暴跌。有统计称，24日国家队指数盘中暴跌逾9%，422只标的股中仅有3只翻红，超过六成个股相继跌停，这其中不乏前期暴涨的梅雁吉祥，以及新贵股华远地产等，经历了从涨停到跌停，出现了“蹦极式”下跌。

为何救市难见效

理论上，杠杆资金该降的都已经降下来，“国家队”也进场护盘，政策维稳的基调没有发生改变，5%以上的股东都被锁定了，究竟是什么力量在如此砸盘？

最为尴尬的是，在上证综指4000点附近，中国证监会刚刚宣布“股市有其自身规律，证金公司一般不入市操作，但当市场剧烈异常波动、可能引发系统性风险时，仍将继续以多种形式发挥维稳作用。”这一表态被市场充分解读为，政府救市的阶段性任务已经完成，4000点左右救市资金不再出手，3500点左右国家队可能出手护盘，于是近期股市一直在这个箱体震荡，这也是自21家券商联合“4500点以下券商自营盘不减持”之后的市场参考点位，这三个点位目前被市场短线投机者充分利用高抛低吸，但对普通中小投资者来说，他们异常煎熬，目前这个点位很多前期被套的筹码根本出不了手，于是很多人出现了悲观离场的迹象，这会让政府救市的压力越来越大，如果市场自身的信心和力量恢复不了，必将“国家队”置身孤立于“对手盘”，如此一来A股市场的情形将会异常复杂。

有数据显示，整个7月A股市场中的开放式股票型和混合型基金净赎回规模约达9339亿份。偏股基金单月遭遇近万亿份净赎回和近三成的净赎回比例，这在公募基金史上也是绝无仅有的。由此可见，市场的整体信心仍在萎缩当中，尤其以中小投资者为主的市场主体，一旦出现大规模离场，再要想让市场热起来难度就会越来越大。好不容易花7年时间积累起来的市场信心，瞬间被行政“去杠杆”打爆，不到一个月蒸发20万亿元人民币市值，在股票史上也算得上奇葩。

以证金、汇金为代表的国家队要救市，必须转变思路，改变这一救市方式。

投资家篇9

一炮走红

朋友胜过金钱，但拿到尤里身上，他则二者兼有之。他因为下注Facebook而拔得头筹。他的DST（数码天空技术）环球公司投入互联网120亿美元，成为互联网投资最大的公司。他出师必胜，看上去像是一个神话，因为当年他不过是一名理论物理的学生，原本最多就是做一个粒子物理的研究人员。 但他爱动脑经，思维开阔，不安现状，还在上学时间就表现了出奇的经营才能。他的第一桶金是利用父亲的汽车倒卖电脑，顷其所有的几千卢布购买电脑进行销售，赚得当年标准的盆满钵满。

从莫斯科大学的学生到购买一个意大利通心粉工厂，这位身材矮小秃头凸脑且面色昏暗的哥们儿以惊人的速度跨越多个成功的台阶。直到5年前对Facebook投资，这是一个“不成功则成仁”的背水一战，使他名声大震，这是他最喜欢的游戏方式。2009年，凭着他的三寸不烂之舌和果敢举动，成功说服马克・扎克伯格接受他的注资。“这可真不容易。尤里的基金并不为硅谷所熟悉，他本人又不是美国人，另外，作为互联网初创公司的Facebook，想对其投资的大有人在，大家互不相让，打破头都想挤进互联网的投资队伍。”一位业内人士说。

一开始，尤里的努力并不顺当，Facebook前CFO吉迪恩・余在电话里礼貌地回绝了他。尤里不甘心，他找到一位前高盛员工的朋友亚历山大，后者答应帮忙促成，于是尤里立马买了一张头等舱机票，直飞旧金山湾区。就在被吉迪恩・余电话拒绝的第二天，尤里出现在吉迪恩经常光顾的星巴克咖啡厅，经过亚历山大的介绍，尤里与吉迪恩攀谈起来。这一谈使吉迪恩改变了看法，他发现，尤里对于互联网有着与他老板扎克伯格同样的理解，相信每隔一年或一年半，人们在互联网上彼此分享的信息将增加一倍。这以后，就像被大家崇拜一时的摩尔定律一样，这种典型的看法被标上了“扎克伯格定律”或“尤里定律”。第二天，在吉迪恩的引荐下，尤里与扎克伯格畅谈甚欢，尤里的韧性和顽强帮助了他。几个月激烈的谈判下来，DST环球公司以2亿美元换得了Facebook 近乎2%（实际为1.96%）的股权。

此事在小小的投资圈如惊雷咋响。“当年很多美国大投资人都认为他疯了。但今天看，大家只有改变看法了。”Klarna电子支付服务公司的CEO塞巴里斯蒂安说，尤里在塞氏的公司亦有注资。此等交易本身对于Facebook来说普普通通，但令Facebook喜欢的是，这位俄国佬并不像其他投资人那样要求更多的东西――不要董事会的席位，也不要什么优先股份。“他太聪明了。”欧洲的互联网投资专家洛伊克说，“这是一位做事谨慎的投资人，他投资暴涨股份的时间很晚，他这样做是为了躲避风险。为此他的进场费往往要比别人高出许多。”

投资Facebook使他闻名美国，有了这张耀眼的入场券，尤里的基金公司赢得了上百万的朋友，他本人也被邀请投资美国其他的互联网未来之星，数额均在数亿美元以上。从社交游戏网站Zynga到早期的团购网站Groupon，从微信服务Twitter到专业的LinkedIn，所有这些互联网公司都向他敞开了大门。在这位俄国佬之前，只有一个外国基金做到这等业绩：日本孙正义的软银，本世纪初注资雅虎、Etrade和视频服务的Ustream等人气甚旺的网站，但后来软银仅聚焦于日本市场。尤里的到来颠覆了美国人对外人的看法。

为了在硅谷占得一席之地，尤里奋力改变自己一向低调的作风。他开始参加各种活动，逐步习惯美国媒体长时间的访谈。2011年他被首次纳入《福布斯》富豪榜（以前他不曾同意），他还一掷上亿美元买下加州的桑托斯山地的一个城堡。2011年11月在这个占地2800平方米的豪宅里，尤里借50岁生日之际举行轰动旧金山湾区的盛大婚礼，女方是前超模、现在的艺术摄影师茱莉亚，参加婚礼的还有他们的两个女儿。当天，互联网公司的多个CEO前来祝贺，扎克伯格也在其中，一时间，豪宅美女，巨商成群，外行人因为不熟悉尤里，还以为是硅谷著名的钻石王老五扎克伯格与陈小姐在办婚事呢。

出身历史

看起来尤里的成功自天而降，但其实他对此早有准备。尤里的父亲鲍里斯・米尔纳是俄罗斯知名的管理学教授，母亲贝蒂是莫斯科结核病医疗中心的职员。尤里青少年时期就执迷于科技和电脑编程语言Basic和Fortran。柏林墙倒塌后的亢奋让尤里决定辍学经商。一位朋友知道他父亲有车，邀他借来发送电脑，由此尤里开始介入二手电脑的销售。正当年轻的尤里以每周1000卢布的利润赚得令人眼红时，他的父亲开始给他施压，让他“该做什么就做什么”。于是下海一年后，尤里不得不重拾学业，报考留美名额，并以优异成绩被录取成为沃顿商学院第一个俄罗斯MBA学生。“他的王牌多了。”他的物理老师在报纸上发表署名文章说，“除了英文讲得好，尤里的思想活跃，善于发现问题和解决问题。他的思想没有受到俄罗斯多年正统说教的束缚。”

沃顿商学院MBA三年，毕业后又在华盛顿的世界银行工作三年，他变得知晓美国精神和美国文化。他回到国内，理由是要维系人脉。他结识了后来成为普京囚徒的米哈伊尔・霍尔多科夫斯基。这位亿万富翁拥有石油财团，米哈伊尔给了他一个联盟商业银行的主管职位。他的第一目标：红色十月，只要巧克力加黄油，不要潜艇和大炮。但他的尝试失败了。1998年，他利用自己的积累和其他合作伙伴的基金，卷土重来自己创业，这次他成功地建成了一个正经的通心粉厂。

未来就是互联网

一年后，尤里在阅读一份大摩的分析报告时，互联网分析师玛丽・米克的论点引起他的注意。玛丽说未来将是互联网的，对此尤里看得满眼放光，互联网有的可玩，互联网利润丰厚。美国走在前头了，俄罗斯要迎头跟上。这次，他凭借着自己的积累和他的一个在投资基金工作的同胞的支持，建立了自己的网桥公司。他的想法是： 看什么在美国运行得最好，就在俄罗斯克隆。例如他做了相当于eBay的Molotok 易拍网，和7X24小时的电子商务网站，他复制亚马逊，复制门户网站。这段时间的互联网成就了他，他一举拿下运营不良的竞争对手Port.ru，据此成立了Mail.ru，用尤里的话说，“相当于中国的腾讯+盛大+网易+搜狐。”的确Mail.ru是俄罗斯最大的互联网公司之一，而挂帅的是尤里。早在Facebook之前，Mail.ru就抛出了很多的在线游戏、在线聊天等今天互联网盛行的业态。“俄国人的社交网络放到全球都是最复杂的。正因为如此，很多东西我们都早有尝试。” Mail.ru的现任CEO迪米特里说。

但尤里主要的精力还是做基金。DST是用来吸引外资投资俄罗斯诸多项目的。他的野心之大令人惊恐。他的主要竞争对手搜索引擎Yandex的CEO阿尔卡迪甚至称他“互联网鬼才”。习惯性的野心让他在获悉Facebook寻求现金的时候，没有分毫的犹豫――俄罗斯已经不够玩的了，美国、海外才是他的新领地。

为了寻求新的资本，他找到了俄罗斯最富有的红色资本家阿列舍・乌斯马诺夫，后者与克里姆林宫关系密切，拥有大型金属企业Metalloinvest。 有了他的资金，尤里就可以与“可疑钱财”保持距离。“他真的很活跃，对于社交网络有着准确的理解。2011年5月，在我的建议下，他参加了G8的互联网会议，成为与马克・扎克伯格一起在全球权利最大的人面前发表演说的六君子之一。”Pubilics 的CEO说。

晚期投资

近年来，他从过去与VC区别不大的方法转向了被他称作“晚期投资”的投资方法，并屡试不爽。晚期投资的玩法是：标的估值超过10亿美元和投资额超过1亿美元。不同于一般的晚期投资，即赶在上市前夕进入、然后迅速撤出获利的传统方法，尤里的DST则是将投资回报周期拉得很长，能够引领5年、10年甚至15年的潮流。当然，这种反传统智慧的投资之道涉及的资金面和风险都大于传统投资，但是“回报也远高于普通投资”。有人算过一笔账，尤里以10亿美元取得Facebook 的10%股权，假如Facebook按600亿美元估算，这相当于投资价值在两年内翻了6倍，达到60亿美元。？

尤里喜欢用一个公司市值除以创业者年纪的公式，来通俗地解释他的理论：30岁的马克・扎克伯格生命中每一年都可以给投资人创造30亿美元的价值。

尤里的说法是，一个公司上市越晚，就越有时间聚焦自己的产品，因为公司处于生命周期的第二阶段成长发展期的时候，其员工、管理层和创始人都更希望能专注于产品和企业成长。在这时要是提出上市，等于在干扰公司的正常进展。尤里尤其不主张公司早早上市，而他要做的就是帮助公司延缓上市：以接近或高于公开市场的价格投资，在二级市场回购其他的早期投资和员工的股票，尤里这是在提供一个私有企业的退出路径。“只要公司不希望上市，同时允许各方面持有股权，那么我们就可以帮助它。这些公司迟早是要上市的，但我们的投资帮它们解决了现阶段股权方面的问题。”尤里的DST有80%的投资活动是通过二级市场交易的。就拿Facebook来说，尤里曾经向Facebook员工发出价值1亿美元的股票回购邀约，因为Facebook允许自己的员工向机构投资人出售最多10亿美元的股票。另外，团购网站Groupon曾经完成尤里公司总额9.5亿美元的新一轮融资，其中5.73亿美元用于回购投资者持有的股份。尤里投资的另一家公司Zynga的CEO就说，“如果初创公司暂时不准备IPO，那么选择DST（尤里的公司）是完全恰当的。”

尤里晚期投资的秘诀是“下手必快，否则必晚”。当年，尤里与扎克伯格的见面，是他当机立断，在遭到CFO拒绝后立刻飞过去争取来的机会。而4年前领投Groupon时，尤里从飞去芝加哥提出投资条款清单到交易敲定不超过24小时，而当时距离Groupon初创也不过17个月。？

投资家篇10

宝宝健康投资攻略

在中国，与智力、营养、安全和教育问题相比，子女的健康是妈妈们最关心的问题，82％的中国母亲将孩子的健康视为头等大事。亡羊补牢是不明智的关爱之举。

健康重在预防――接种疫苗

世界卫生组织(WHO)指出，疫苗接种是对儿童健康最好的投资，宝宝在小时候接种疫苗，未来很多疾病的隐患就没有了。

在儿科医生眼中的健康投资，最有效的就是接种可以让儿童免于病痛的疫苗。中国84％的妈妈们普遍认可接种疫苗是保障宝宝远离各类严重传染病的必要预防措施，更有69％的妈妈意识到接种疫苗其实是对儿童健康的长期投资。但大多数家长在疫苗的辨别、选择及疫苗接种决策方面缺乏足够的知识。学者专家都已经确认多种疫苗的刺激，并不会造成免疫系统过度负担与伤害。家长应该加强对疫苗可预防疾病种类，副作用评估、接种次数、接种年龄以及接种方式等知识的了解。

生命的备份―一脐带血保存

这是在国内新兴的对宝宝的一种健康保障，现如今，很多家长面对节节攀升的儿童血液发病率诚惶诚恐，据统计白血病的自然发病率约为二万分之一，每年新增约4万名白血病患者，这其中40％是儿童，并以2～7岁儿童居多。面对如此多的儿童白血病，家长们最关心的莫过于如何预防。而在非血缘关系中，配型相合的机率不足二十万分之一，同胞配型全相合的机率也只有四分之 。用脐带血中的干细胞代替骨髓进行移植来治疗，可以大大省去寻找配型所花费的时间。

健康的安全绳-―健康保险

家长要对孩子未来所面临的风险进行充分判断。比如周围孩子中常见易发的疾病都有哪些。这样可以避免投保一些出现概率比较低的病，少花冤枉钱。在此基础上，对孩子可能会患几种重点疾病做一个调查，对生病后的花销进行评估，再决定花多少钱买保险。

儿童意外伤害险。

儿童自制能力差，活泼好动，好奇心强，发生意外的可能性大。据一项调查显示，意外伤害已经超过疾病成为儿童健康的头号杀手。

孩子在婴幼儿阶段自我保护意识比较差，基本完全依赖于爸爸妈妈的照顾和保护孩子在上小学、中学阶段，要负担照顾自己的责任，但作为弱小群体，为了避免车祸等意外，父母可以酌情为孩子购买意外类险种，一旦孩子发生意外后，可以得到一定的经济赔偿。现在很多保险公司都有推出这项业务。

儿童的健康医疗险。

目前很多疾病有年轻化、低龄化的趋势，而重大疾病的高额医疗费用会成为大部分工薪家庭的沉重负担。按照我国目前的医疗制度现状，宝宝在18岁之前这一年龄段基本上处于无医疗保障状态。如果家庭情况允许，买份保险是对宝宝未来最好的投资，利用保险分担孩子的医疗费支出。现在很多保险公司对于重大疾病险投保有年龄越小保费越便宜的政策。

上班族　花钱为健康买单

中年人是家庭的中流砥柱，承担着更多的压力和责任，有人说健康是1，财富是0，只有拥有了前面的1，后面的0才会有意义。健康投资不仅是着眼于现在，也是为今后事业的发展打下基石。

健康必备――健身卡

“生命在于运动”这是一句耳熟能详的至理名言。对于朝九晚五的上班族来说，应酬，加班让运动成为生活中的奢侈品，颈椎病、脂肪肝这些所谓的都市病接踵而来。

健康对于个人而言既是宝贵的，也是脆弱的。想要获得健康，自然离不开运动。而运动本身为人们指明了预防疾病、消除疲劳，获取健康长寿的重要途径。科学合理的运动才能有效提高人体的新陈代谢，使各器官充满活力，从而推迟各器官的衰老。

健康必备――保健品

办公室的早晨，很多上班族会习惯性地拉开抽屉，拿起一颗药丸放入口中。因为现代社会工作强度加大，很多人总是用这种方法来关心自己的身体。其实，类似的“维生素族”在各大写字楼里非常普遍。

繁忙的上班族吃快餐和方便面之类的食物是常事，往往会造成油脂有余，维生素和微量元素不足。营养师提出，根据自己的饮食结构和生活习惯，请医师决定每天应该补充什么样的营养剂为妥；同时，还应选择质量符合权威标准，并经过国内外临床医学研究认可的营养补充剂。

健康必备――体检卡

在对4000多名31～60岁的白领职员健康调查中，脂肪肝发病率高达12.9％，肥胖症患病率达31.6％，高脂血症患病率为12.8％，冠心病患病率为3.1％。肩负事业和家庭重任的中年人，千万不要轻视亚健康的状态，很多疾病正在慢慢威胁着的我们健康，每年做一次全身体检是十分必要的，让我们对自己的健康有充分的了解认识，调整生活习惯，对某些疾病还能做到及早发现，及时治疗，有效地阻止慢性疾病恶化和蔓延。

老年人　健康投资经

生老病死这是自然规律，没有人能停止衰老的步伐。然而，现代科学发现，衰老的过程是可以减缓的，保持健康实际上就是不断地减慢衰老的过程。

心理健康也需要投资

心理问题是影响健康的诱因之一，一些老年人离退休前精神饱满，浑身是劲，离退休后，反而老态龙钟，判若两人。交友、旅游，保持愉悦的心情，能调节人的情绪和心境，增强抵抗力，有益于身心健康，是延年益寿的良药。

健身器让老年人得利

随着全民健身运动的不断升温，目前城镇居民健康投资已从看病、滋补转为健身为主，康复、健身、健美器械如今备受青睐。市场上的按摩器品种也是名目众多，如果选购得当，让很多因身体原因不能参加运动的老人做适当的被动健身，对中老年高血压、胃溃疡，脑中风后遗症及紧张疲劳等慢性病有理疗作用，利用保健器械达到自我康复或保健的作用。

定期的健康体检是最行之有效的健康投资

老年人随着年龄的增长，身心会轻度失调，而到了50岁以上，潜在疾病状态的比例会攀高，呈现出亚健康的衰老状态，迈向疾病的步伐迅速加快。已有慢性病的老年人应定时进行疾病的复诊和检查。如糖尿病人每月应进行一次血糖检查，并检查是否有合并症发生。乙肝病人每半年要做一次肝脏B超检查，及早发现肝脏的病变。胃病病人每年做一次胃镜检查，随时掌握自己的疾病发展情况，及时调整用药，达到治疗的最好效果。如果自觉是一个健康老人的话，半年一次的常规体检是必须的。

找对你的家庭健康投资

知识投资　养生保健，重在预防。要想不得病、少得病或得了病能够得到早期诊断和治疗，需要懂得基本的医学保健知识，需要懂得养生之道。古往今来，懂得养生，重视自我保健的人多长寿。

时间投资 在有些人看来，要想成就事业，就必须以付出健康为代价，可他们忽视了这样一个道理：事业与健康不是矛盾的统一体。为自己的作息时间做一个合理的分配，不仅可以在工作的时候提高效率，最重要的是让健康得到更多的保障。